pixelg
XTB - Spółki od A do Z - GPW - Forum StockWatch.pl
AD.bx ad0a2
AD.bx ad0b
Witamy Gościa Szukaj | Popularne Wątki | Użytkownicy | Zaloguj | Zarejestruj

10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22

XTB [XTB]

AKTUALNY KURS: 19,80 zł (+1,80%) 05-08-2020 16:02
absmak
3
Dołączył: 2020-06-17
Wpisów: 39
Wysłane: 24 czerwca 2020 09:19:26 przy kursie: 12,65 zł
Mocno życzeniowo z ustępem, że między bajki trzeba włożyć 50 zł ? Ciekawa interpretacja. Jak wyjaśnisz zysk w 4 kwartale 2019 r. bez pomocy COVID i przy dużo mniejszej liczbie aktywnych rachunków i dlaczego nie miałby być powtórzony w równie spokojnych czasach, ale przy kilkukrotnie większej liczbie klientów ? A może nie zgadzasz się z faktem, że finansowo są w rewelacyjnej pozycji ?

Wypada rozwinąć takie komentarze.

slawek_wr
3
Dołączył: 2010-11-22
Wpisów: 160
Wysłane: 24 czerwca 2020 09:47:12 przy kursie: 12,65 zł
absmak napisał(a):
Wiele osób pisze, że to one-off i spółka nie ma prawa kosztować powyżej 15 czy 20 zł. Pamiętajcie jednak, że już 4 kwartał był fajny (prawie 40 mln. zysku), a wtedy nie było mowy o zmienności. Zakładając, że będzie drugi one-off, który może i jest już obecnie w cenie, ale nakładając na to dynamiczny wzrost liczby klientów, świetną sytuację finansową (w zasadzie nieograniczone środki na pozyskiwanie nowych), być może erę ujemnych stóp procentowych, nie widzę powodu, aby XTB miało nie móc generować w spokojnych czasach po 40-50 mln. zysku kwartalnie, a taki wynik mieliśmy już w zeszłym roku, przy dużo niższej liczbie aktywnych rachunków. Przy 40-50 mln. zysku kwartalnie, kapitalizacja spokojnie może znajdować się w przedziale 2,5-3 mld. Wg mnie tylko kataklizm może spowodować, aby nie doszło do 20-25 zł, jednocześnie między bajki trzeba włożyć naganiaczy na 50 czy 100 zł.


Nigdy nie mów nigdy.
Gdybyś 5 lat temu na np. cdr powiedział , że nigdy nie będzie 100 zł, to jakbyś przy 400 zł wyglądał ?
Druga rzecz, spółka jak napisałeś w spokojnych czasach zarobiła przy 20 tys aktywnych klientów 35 mln zł w kwartał, obecnie jest ok. 40 tys aktywnych, no przepraszam, tyle było po Q1, sądzę, że po wejściu od lipca do Afryki, a następnie prawdopodobnie do Azji, będzie można spokojnie liczyć na ok. 60 tys aktywnych. To 3 razy tyle co w spokojnym Q4 2019.

To z kolei oznacza zysk netto na poziomie ok. 100 mln zł kwartalnie, bez większej zmienności, ale w najbliższych latach chyba nie zanosi się na brak zmienności, a to woda na młyn dla xtb.

Czy firma , która może mieć stabilne 400 mln zł zysku rocznie nie może mieć kapitalizacji 5-6 mld zł ?
Czy to można włożyć między bajki ? Zobaczymy.

1ketjoW
1
Grupa: SubskrybentP1
Dołączył: 2012-08-02
Wpisów: 744
Wysłane: 24 czerwca 2020 10:06:25 przy kursie: 12,65 zł
Prawdopodobnie afrykańczycy już od lat zbierają pieniądze, aby grać na platformie xtb. Afryka to takie pojemne pojęcie.

Prawdopodobnie również podobna sytuacja jest też i w Azji (potencjalnie kilka miliardów klientów). Tam nie ma żadnej konkurencji i xtb wchodzi (do całej Azji) i jako jedyne spija śmietankę.

Moim zdaniem po co się ograniczać w prognozach - xtb może zarabić 2-5 mld USD na kwartał.

Potem zostaje już tylko Australia.

A potem dla kursu akcji only the sky is the limit.


slawek_wr
3
Dołączył: 2010-11-22
Wpisów: 160
Wysłane: 24 czerwca 2020 10:27:00 przy kursie: 12,65 zł
ketjo pojęcia nie masz o hazardzie w Azji.
Ja chciałbym, aby weszli na początek do Korei płd. .
Sam mieszkam we Wrocławiu, a dokładniej Bielany Wrocławskie. Na mojej ulicy 1/4 domów , wynajęta przez Koreańczyków, generalnie jest ich tu tysiące, ze względu na strefę.

I wiesz na co tracą kasę ? Spytaj taksówkarzy. Pierwsze miejsce gdzie jeździli to kasyna, panienki długo długo dalej na drugim miejscu na równi z knajpkami.

Oni mają hazard we krwi, zresztą Macao to potwierdza.
Zobacz ile osób w Japonii i Korei inwestuje na rynkach forex. Biją nas na głowę.

Co do Afryki, to na pierwszy rzut idzie RPA, a nie trywializowałbym kontynentu, bo to już nie murzynki bambo. Dawno tam nie byłeś. Zobacz stolicę Nigerii.

absmak
3
Dołączył: 2020-06-17
Wpisów: 39
Wysłane: 24 czerwca 2020 10:49:41 przy kursie: 12,65 zł
Racja, wschodnia Azja to kult pieniądza ponad wszystko, bez względu na koszty zdrowotne jak i finansowe. Ale też i wielka konkurencja.

RPA to kraj na krawędzi upadku, niestety. Niesamowicie się stoczyli, a nie zanosi się na to, aby było lepiej.

Fajne jednak to, że z takim FCF mogą sobie w zasadzie metodą prób i błędów wchodzić w kolejne kraje bez ryzyka, że jak nie pyknie, to nie zaburzy im to płynności.

Ale jeszcze kwestia stóp procentowych, czy weszliśmy w erę ujemnych na długie lata, czy jednak w końcu zacznie się schładzanie ? Gdyby wrócić do lokat i obligów 2-3 p.proc. powyżej inflacji, to w zasadzie traci sens hazard w wykonaniu tych, którzy preferują ryzyka.

Mój typ jest taki - do wyników podjedzie do 20 zł, obstawiam 120 mln., wielu obstawia 200-300 i więcej, zejdzie powietrze do 15, w zależności od wyników za trzeci kwartał albo 10-15 (jeśli zlecą np. do 4 kwartału 2019), albo 20 i coraz więcej, jeżeli okaże się, że są w stanie robić 150-200 mln. rocznie bez kryzysów.
Edytowany: 24 czerwca 2020 10:51

slawek_wr
3
Dołączył: 2010-11-22
Wpisów: 160
Wysłane: 24 czerwca 2020 11:08:58 przy kursie: 12,65 zł
W ostatnim wywiadzie Omar Arnoult prezes xtb, powiedział, że ich celem jest powielanie wyniku I kw co kwartał docelowo. Tj ok. 200 mln zł kwartalnie ( w Q1 było 197 mln zł minus 22 mln zł odpis na Turcję)
Twoj strzał to 150-200 mln rocznie.

Róznica między wami jest 4krotna. Zobaczymy kto będzie bliżej swego.

Pamiętaj jeszcze, b nie bierzesz wogóle tego pod uwagę, oni obecnie mają już ok. 50 tys aktywnych klientów to 2,5 raza tyle co w Q4 2019. Sądzę , że kwestią krótkiego czasu jest ok. 60 tys.
Tylko ta ilość klientów powinna im pozwolić na uzyskiwanie ok. 3 razy tyle co w Q4 2019 czyli ok. 100 mln zł kwartalnie.

Jak tobie wychodzi 150 mln zł rocznie ? To oznaczałoby, że będą przy 3 razy większej liczbie aktywnych i przy większej obecnie zmienności tylko powielać wynik z Q4 2019.

3 razy tyle klientów i wynik jak z 20 tys ? Co tu się ma tragicznego stać ?

Jak ci wychodzi 37 mln zł kwartalnie ? Ciekaw jestem odpowiedzi.

absmak
3
Dołączył: 2020-06-17
Wpisów: 39
Wysłane: 24 czerwca 2020 11:36:51 przy kursie: 12,65 zł
Na to wszystko musisz nałożyć to, że ta spółka jest traktowana trochę jak szemrana przez wzgląd na wiele kwestii. Gdyby tak nie było, to już dzisiaj miałbyś wyceny rzędu 20 i więcej, a tak mamy powolny wzrost, teoretycznie zdrowy, ale gdyby to było takie proste jak piszesz, to byłyby zupełnie inne poziomy (zobacz na inne firmy jak rosną przy niższych zyskach lub nawet ich braku). Co do powtarzalności wyników - przecież podałem 150-200 mln. rocznie, więc nie 37,5 a 37,5-50 mln. kwartalnie. Wiele osób może się sparzyć na szybkich wtopach. Nie wiadomo jaka będzie dalsza polityka stóp procentowych. Myślę, że mój komentarz jest dość wyważony na tle nawoływań o 50 do końca roku albo tych, że to nie powinno już dalej rosnąć. Na ten moment daję 20-25 złotych, wiele powie trzeci kwartał.

Nie wydaje mi się, aby były podstawy sądzić, że w przypadku braku drugiej fali spadków, 3 i 4 kwartał będą po 100 mln. Nie neguję też, że może za rok lub dwa faktycznie będzie te 100 milionów kwartalnie jako standard w spokojnych czasach i wtedy 5-6 mld. należy się jak psu buda, bo to jednak firma w dużej mierze technologiczna i odporna na lockdowny, węgiel i inne gówna, do tego leżąca na gotówce.
Edytowany: 24 czerwca 2020 11:39

1ketjoW
1
Grupa: SubskrybentP1
Dołączył: 2012-08-02
Wpisów: 744
Wysłane: 24 czerwca 2020 11:43:26 przy kursie: 12,65 zł
slawek_wr napisał(a):
ketjo pojęcia nie masz o hazardzie w Azji.
Ja chciałbym, aby weszli na początek do Korei płd. .
Sam mieszkam we Wrocławiu, a dokładniej Bielany Wrocławskie. Na mojej ulicy 1/4 domów , wynajęta przez Koreańczyków, generalnie jest ich tu tysiące, ze względu na strefę.

I wiesz na co tracą kasę ? Spytaj taksówkarzy. Pierwsze miejsce gdzie jeździli to kasyna, panienki długo długo dalej na drugim miejscu na równi z knajpkami.

Oni mają hazard we krwi, zresztą Macao to potwierdza.
Zobacz ile osób w Japonii i Korei inwestuje na rynkach forex. Biją nas na głowę.

Co do Afryki, to na pierwszy rzut idzie RPA, a nie trywializowałbym kontynentu, bo to już nie murzynki bambo. Dawno tam nie byłeś. Zobacz stolicę Nigerii.


Musze Cię rozczarować byłem w Azji w Chinach i Makau i HK. Wiem też, że hazard w Chinach jest w właściwie ograniczony włącznie do tej byłej portugalskiej kolonii. Na koniach można grać w HK. Mam pojęcie jakim krajem są Chiny i jaką władzę ma tam Partia Komunistyczna - ciesz się tym, że tego nie wiesz. Badania kobiet na wypadek ciąży w zakładach są normą. Druga ciąża bez zgody Partii - przymusowa aborcja. Tak było kilka lat temu jak byłem w Chinach.

Popatrz jak sam malujesz świat na różowo. Skoro Koreańczycy i Japończycy są hazardzistami i grają na forex to konkurencja w tych krajach jest bardzo rozwinięta. Wchodzisz na nowy rynek musisz wejść z konkurencyjnymi warunkami.


Mario930
0
Dołączył: 2020-06-09
Wpisów: 7
Wysłane: 24 czerwca 2020 11:55:44 przy kursie: 12,65 zł
slawek_wr napisał(a):
ketjo pojęcia nie masz o hazardzie w Azji.
Ja chciałbym, aby weszli na początek do Korei płd. .
Sam mieszkam we Wrocławiu, a dokładniej Bielany Wrocławskie. Na mojej ulicy 1/4 domów , wynajęta przez Koreańczyków, generalnie jest ich tu tysiące, ze względu na strefę.

I wiesz na co tracą kasę ? Spytaj taksówkarzy. Pierwsze miejsce gdzie jeździli to kasyna, panienki długo długo dalej na drugim miejscu na równi z knajpkami.

Oni mają hazard we krwi, zresztą Macao to potwierdza.
Zobacz ile osób w Japonii i Korei inwestuje na rynkach forex. Biją nas na głowę.

Co do Afryki, to na pierwszy rzut idzie RPA, a nie trywializowałbym kontynentu, bo to już nie murzynki bambo. Dawno tam nie byłeś. Zobacz stolicę Nigerii.


chyba nie do końca ogarniasz ten biznes... zysk netto nie rośnie proporcjonalnie do ilości klientów, jest wiele czynników mających na to wpływ a ilość klientów, a raczej poziom depozytów jaki wpłaca jest tylko jedną z nich...

Uważam, że teorie o 300 mln w Q2 są śmieszne podobnie zresztą jak absmak, jeżeli ktoś interesuje się FX to wie, że Q1 mieliśmy mega zaskoczenie na rynkach i czyszczenie depozytów, owszem na początku Q2 był rajd na ropie, ale klienci którzy utrzymali pozycje już ją odrobili (wystarczy zobaczyć gdzie jest WTI teraz). W mojej opinie za sukces należy traktować uzyskanie zysku po Q2, który IPOPEMA zakładała w swojej rekomendacji na koniec roku, czyli jakieś 130 mln i przy takim założeniu mimo wszystko akcje dalej są tanie :)

absmak
3
Dołączył: 2020-06-17
Wpisów: 39
Wysłane: 24 czerwca 2020 12:06:17 przy kursie: 12,65 zł
Zgadzam się z wpisem powyżej. Natomiast nie jest faktycznie wykluczone, że firma z czasem będzie robić kwartalnie coraz więcej, aż dojdzie do tych 100 mln.


slawek_wr
3
Dołączył: 2010-11-22
Wpisów: 160
Wysłane: 24 czerwca 2020 12:49:08 przy kursie: 12,65 zł
Mario930 napisał(a):
slawek_wr napisał(a):
ketjo pojęcia nie masz o hazardzie w Azji.
Ja chciałbym, aby weszli na początek do Korei płd. .
Sam mieszkam we Wrocławiu, a dokładniej Bielany Wrocławskie. Na mojej ulicy 1/4 domów , wynajęta przez Koreańczyków, generalnie jest ich tu tysiące, ze względu na strefę.

I wiesz na co tracą kasę ? Spytaj taksówkarzy. Pierwsze miejsce gdzie jeździli to kasyna, panienki długo długo dalej na drugim miejscu na równi z knajpkami.

Oni mają hazard we krwi, zresztą Macao to potwierdza.
Zobacz ile osób w Japonii i Korei inwestuje na rynkach forex. Biją nas na głowę.

Co do Afryki, to na pierwszy rzut idzie RPA, a nie trywializowałbym kontynentu, bo to już nie murzynki bambo. Dawno tam nie byłeś. Zobacz stolicę Nigerii.


chyba nie do końca ogarniasz ten biznes... zysk netto nie rośnie proporcjonalnie do ilości klientów, jest wiele czynników mających na to wpływ a ilość klientów, a raczej poziom depozytów jaki wpłaca jest tylko jedną z nich...

Uważam, że teorie o 300 mln w Q2 są śmieszne podobnie zresztą jak absmak, jeżeli ktoś interesuje się FX to wie, że Q1 mieliśmy mega zaskoczenie na rynkach i czyszczenie depozytów, owszem na początku Q2 był rajd na ropie, ale klienci którzy utrzymali pozycje już ją odrobili (wystarczy zobaczyć gdzie jest WTI teraz). W mojej opinie za sukces należy traktować uzyskanie zysku po Q2, który IPOPEMA zakładała w swojej rekomendacji na koniec roku, czyli jakieś 130 mln i przy takim założeniu mimo wszystko akcje dalej są tanie :)


W Q1 zrobili 175 mln zł zysku. Jak mają mieć na koniec roku 130 mln zł ?

Zresztą czas wszystko zweryfikuje. Ja nie piszę, że będzie 300 mln zł zysku w Q2. Dla mnie każdy wynik powyżej 100 mln zł będzie znakomity.
Pamiętaj też , że spółka obecnie gł. zwiększa ilość nowych klientów na zachodzie Europy, a oni mają grubsze portfele od nas.
Za miesiąc już wstępne wyniki za Q2.

Poza tym , patrząc tylko na bazę klientów aktywnych oraz na fakt większej zmienności wyniki w Q3 i Q4 2020 powinny oscylować ok. 75 mln zł netto.

Dlatego sądzę, że wynik za 2020 przekroczy 400 mln zł i co więcej , po nowym roku powinni zbliżyć się do ok. 100 mln zł kwartalnie. A to już jest powtarzalność.

P.S. 400 mln rocznie zarabia DINO z cap ok. 20 mld zł.

Jeszcze jedno. Ktoś tu napisał, że to spółka szemrana. Liczyłbym się ze słowami.

Mario930
0
Dołączył: 2020-06-09
Wpisów: 7
Wysłane: 24 czerwca 2020 12:54:59 przy kursie: 12,65 zł
IPOPEMA zakładałą 309mln zysku na koniec roku, ja miałem na myśli że sukcesem będzie ten wynik po Q2 czyli w 2 kwartale około 130 mln zysku.

slawek_wr
3
Dołączył: 2010-11-22
Wpisów: 160
Wysłane: 24 czerwca 2020 12:57:19 przy kursie: 12,65 zł
Sorry , ale bzdury kompletne piszesz.

Powielasz bzdury IPOPEMY, która prognozuje 309 mln zł na rok i w Q2 130 mln zł.

175 + 130 = 305 mln zł

Wolne będą mieli w Q3 i Q4 ?
Edytowany: 24 czerwca 2020 12:58

slawek_wr
3
Dołączył: 2010-11-22
Wpisów: 160
Wysłane: 24 czerwca 2020 13:06:00 przy kursie: 12,65 zł
Jeszcze jedno mario. Jaką rekomendację dał "fachowiec" z ipopemy na 2021 r dla XTB. Nieco ponad 80 mln zł zysku netto. Mam się śmiać ?

Mario930
0
Dołączył: 2020-06-09
Wpisów: 7
Wysłane: 24 czerwca 2020 13:06:18 przy kursie: 12,65 zł
:)

nie rozumiesz co pisze... nikt nie mówi o Q3 i Q4

IPOPEMA nie prognozuje ok.130mln zysku w Q2 tylko Q2+Q3+Q4 '20

czytamy ze zrozumieniem...

absmak
3
Dołączył: 2020-06-17
Wpisów: 39
Wysłane: 24 czerwca 2020 13:11:02 przy kursie: 12,65 zł
slawek_wr napisał(a):

Jeszcze jedno. Ktoś tu napisał, że to spółka szemrana. Liczyłbym się ze słowami.


To ja, i co w związku z tym ? Szemrana w sensie takim, że raz, że powszechnie kojarzona z hazardem, dwa - nie raz i nie dwa brokerzy doprowadzali do kontrowersyjnych sytuacji, na które potem leciały masowe pozwy, trzy - ryzyka regulacyjne, itd. To nie znaczy, że sama spółka jest szemrana, ale działa w tak kojarzonej branży. I z prawem też mieli do czynienia.

slawek_wr
3
Dołączył: 2010-11-22
Wpisów: 160
Wysłane: 24 czerwca 2020 13:13:07 przy kursie: 12,65 zł
Jeszcze raz ci napiszę . IPOPEMA swoje prognozy może włożyć ..........

Na 2021 r prognozują dla xtb ile zysku ?

Mario930
0
Dołączył: 2020-06-09
Wpisów: 7
Wysłane: 24 czerwca 2020 13:17:49 przy kursie: 12,65 zł
slawek_wr napisał(a):
Jeszcze jedno mario. Jaką rekomendację dał "fachowiec" z ipopemy na 2021 r dla XTB. Nieco ponad 80 mln zł zysku netto. Mam się śmiać ?


Można się z nią zgadzać lub nie, przy aktualnej dynamice rozwoju raczej obstawiałbym to jako pesymistyczny scenariusz, ale niczego wykluczyć nie można. Na chwile obecną bardziej realnie wygląda r/r ok.150mln powtarzalnego zysku... zobaczymy czy w okresie helicopter money i niskich stóp % utrzyma się trend inwestycyjny wśród klientów

krewa
krewa PREMIUM
37
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2009-05-01
Wpisów: 6 696
Wysłane: 2 lipca 2020 11:43:31 przy kursie: 12,90 zł
X-TRADE BROKERS - analiza techniczna na życzenie


Kurs akcji XTB w silnym trendzie wzrostowym, który w miarę zbliżania się do strefy oporu wytraca swój impet. Linia ADX w interwalach dziennym oraz tygodniowym wyrwała się z objęć kierunkowych, co z reguły sygnalizuje możliwość wystąpienia przesilenia i nakreślenia lokalnego szczytu. Za takim scenariuszem przemawia tez duża zmienność obrazująca emocje graczy. Widać te emocje również po cieniach ostatnich trzech tygodniowych świec. Wolumen maleje z tygodnia na tydzień, a więc jest coraz mniej chętnych do zawierania transakcji na obecnych poziomach cenowych.
Wybicie strefy oporu otworzyłoby drogę do kontynuacji zwyżki z potencjalnym zasięgiem 20,80 zł (na chwilę obecną). Problem w tym, że bez wypoczynku, bez konsolidacji, kontynuacja zwyżki będzie utrudniona. W najgorszym wypadku oczekiwałbym korekcyjnego odejścia, które nie powinno sięgnąć głębiej niż do połowy korpusu świecy o rekordowym wolumenie.

kliknij, aby powiększyć


Powyższa treść przez 21 dni była zarezerwowana tylko dla osób posiadających abonament.
Edytowany: 6 lipca 2020 12:08

longterm
longterm PREMIUM
0
Grupa: SubskrybentP1
Dołączył: 2010-11-09
Wpisów: 45
Wysłane: 6 lipca 2020 12:01:10 przy kursie: 13,85 zł
technika technika, ale rynek ewidentnie dostrzega co dzialo sie w Q2 u zagranicznej konkurencji, tj. Q1 nie byl one-off'em takze biorac pod uwage zblizajacy sie termin publikacji wynikow szacunkowych i fakt, ze na rynku obecnie jest sporo fast money types to raczej widzialbym przebicie oporu niz cofniecie sie

dodatkowo, obecne wolumeny zapewne zakwalifikuja spolke do mwig40, decyzja juz na poczatku wrzesnia, powinno to wspierac notowania

Użytkownicy przeglądający ten wątek absmak, Andborys, bbartt, Cosmos, dupsia, Gość, Witek1979
10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22

Nie możesz tworzyć nowych wątków.
Nie możesz odpowiadać w wątkach.
Nie możesz usuwać swoich wpisów.
Nie możesz edytować swoich wpisów.
Nie możesz tworzyć ankiet.
Nie możesz głosować w ankietach.

Kanał RSS głównego forum : RSS

Forum wykorzystuje zmodfikowany temat SoClean, autorstwa J. Cargman'a (Tiny Gecko)
Na silniku Yet Another Forum.net wer. 1.9.1.8 (NET v2.0) - 2008-03-29
Copyright © 2003-2008 Yet Another Forum.net. All rights reserved.
Czas generowania strony: 0,827 sek.

AD.bx ad3a
PORTFEL STOCKWATCH
Data startu Różnica (%) Różnica (zł) Wartość
01-01-2017 +148,97% +29 794,91 zł 49 794,91 zł
Logowanie

Zaloguj
Zapamiętaj | Rejestruj | Aktywuj | Odzyskaj hasło
AD.bx ad3b
AD.bx ad3c
AD.bx ad3d