|
1. Wybrane dane finansowe przeliczone na euro
Pozycje aktywów i pasywów bilansu przeliczono na euro według średniego
kursu NBP na dzień 30 września 2020 r. (1 euro = 4,5268 złotych) i na
dzień 30 września 2019 r. (1 euro = 4,3736 złotych).
Pozycje rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów środków
pieniężnych wyrażone w złotych przeliczono na euro według kursu
stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ogłaszanych przez NBP
obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca sprawozdawczego.
Przyjęty średni kurs do wyliczeń za trzy kwartały 2020 r. wynosi za 1
euro 4,4420 złotych, a do wyliczeń za trzy kwartały 2019 r. za 1 euro
4,3086 złotych.
Zysk netto w bilansie za trzy kwartały 2020 r. wyliczony kursem na
koniec września 2020 r. wynosi 11 981 tys. euro, zaś wyliczony średnimi
kursami: 12 210 tys. euro. Różnice kursowe powstałe z przeliczenia
wyniku finansowego za trzy kwartały 2020 r. wyniosły 229 tys. euro.
2. Istotne dokonania lub niepowodzenia
Za trzy kwartały 2020 r. Firma Oponiarska Dębica S.A. uzyskała przychody
ze sprzedaży w wysokości 1 307,7 mln zł, o 17,2 proc. niższe niż za trzy
kwartały 2019 r.
W trzecim kwartale 2020 r. odnotowano spadek przychodów ze sprzedaży o
0,4 proc. r/r.
Zysk netto za trzy kwartały 2020 r. wyniósł 54,2 mln zł, czyli o 41,4
proc. mniej w porównaniu do analogicznego okresu roku ubiegłego.
3. Czynniki i zdarzenia (w tym o nietypowym charakterze) mające
istotny wpływ na skrócone sprawozdanie finansowe
Komentarz do Rachunku zysków i strat
Sprzedaż do podmiotów z Grupy Goodyear za trzy kwartały 2020 r. wyniosła
1 173,7 mln zł, tj. o 245,5 mln zł mniej w stosunku do trzech kwartałów
2019 r. Za trzy kwartały 2020 r. sprzedaż ta stanowiła 89,8 proc.
sprzedaży ogółem, wobec 89,9 proc. w analogicznym okresie 2019 r.
Sprzedaż do podmiotów niepowiązanych wyniosła 134,0 mln zł, i spadła o
15,9 proc. r/r.
Zysk brutto ze sprzedaży do jednostek powiązanych za trzy kwartały 2020
r. wyniósł 94,9 mln zł i był niższy o 8,1 mln zł w stosunku do tego
samego okresu roku ubiegłego. Marża zysku brutto w relacji do przychodów
od tych podmiotów wzrosła z 7,3 proc. do 8,1 proc. r/r.
Zysk brutto ze sprzedaży do jednostek niepowiązanych za trzy kwartały
2020 r. osiągnięty na poziomie 9,3 mln zł był niższy o 10,1 mln zł w
stosunku do analogicznego okresu roku ubiegłego. Marża zysku brutto w
relacji do przychodów od tych podmiotów spadła z 12,2 proc. do 6,9 proc.
r/r.
Zysk brutto ze sprzedaży ogółem za trzy kwartały 2020 r. wyniósł 104,2
mln zł, marża zysku brutto w relacji do całości przychodów wyniosła 8,0
proc. Dla porównania zysk brutto ze sprzedaży ogółem za trzy kwartały
2019 r. wyniósł 122,4 mln zł, a jego marża w relacji do przychodów
wyniosła 7,8 proc.
Jednostkowe koszty produkcji za trzy kwartały 2020 r. są wyższe o 6,3
proc. w porównaniu z analogicznym okresem ubiegłego roku. Wzrost wynika
przede wszystkim ze wzrostu w kosztach przerobu.
Koszty sprzedaży i ogólnego zarządu wyniosły 17,3 mln zł, o 0,8 mln zł
więcej niż za trzy kwartały 2019 r. Udział tych kosztów w wartości
sprzedaży wyniósł 1,3 proc. wobec 1,0 proc. za trzy kwartały roku
ubiegłego.
Wynik na pozostałej działalności operacyjnej za trzy kwartały 2020 r.
jest kosztem w kwocie 20,6 mln zł wobec kosztu 9,2 mln zł za trzy
kwartały 2019 r.
Na taki poziom wyniku na pozostałej działalności operacyjnej miały wpływ
następujące elementy:
a) poniesiono koszty niewykorzystanych zdolności produkcyjnych w
wysokości 36,4 mln zł, podczas gdy w analogicznym okresie roku ubiegłego
takie koszty nie wystąpiły;
b) nie poniesiono kosztów restrukturyzacji, podczas gdy za 9 miesięcy
2019 r. wyniosły one 6,8 mln zł;
c) nie poniesiono kosztów likwidacji środków trwałych, podczas gdy w
analogicznym okresie roku ubiegłego koszty te wyniosły 0,2 mln zł;
d) inne pozostałe koszty operacyjne wyniosły 0,5 mln zł i były wyższe o
0,2 mln zł w porównaniu do okresu analogicznego roku ubiegłego;
e) uzyskano dotację z Funduszu Gwarantowanych Świadczeń Pracowniczych w
wysokości 16,0 mln zł w ramach rządowego wsparcia w związku z
wystąpieniem pandemii koronawirusa;
f) uzyskano zysk ze sprzedaży środków trwałych w wysokości 0,2 mln zł,
czyli wynik o 0,2 mln zł lepszy niż w analogicznym okresie roku
ubiegłego;
g) złe długi, które były przychodem w kwocie 0,1 mln zł, wobec kosztu
1,9 mln zł w analogicznym okresie roku ubiegłego, czyli osiągnięty wynik
był lepszy o 2,0 mln zł.
Zysk z działalności operacyjnej (EBIT) wyniósł 66,3 mln zł, jest to o
30,3 mln zł mniej r/r, a marża EBIT-u w relacji do przychodów wyniosła
5,1 proc. wobec 6,1 proc. za trzy kwartały 2019 r.
Działalność finansowa za trzy kwartały 2020 r. wygenerowała stratę w
wysokości 0,1 mln zł wobec zysku 1,1 mln zł w analogicznym okresie 2019
r.
Na taki poziom wyniku z działalności finansowej miały wpływ:
a) różnice kursowe, które wygenerowały koszt w kwocie 1,6 mln zł, wobec
kosztu 1,8 mln zł za trzy kwartały 2019 r.;
b) odsetki od udzielonej pożyczki podmiotom powiązanym, które
wygenerowały przychód w kwocie 2,6 mln zł wobec 3,0 mln zł za trzy
kwartały 2019 r.;
c) przychody z tytułu odsetek od wolnych środków wynoszące 0,3 mln zł,
wobec 1,6 mln zł za trzy kwartały 2019 r.;
d) brak przychodu z tutułu dywidend, podczas gdy za trzy kwartały 2019
r. uzyskano przychód w wysokości 0,1 mln zł;
e) koszty dyskonta weksli i pozostałych odsetek wynoszące 1,4 mln zł,
czyli o 0,4 mln zł mniej niż w analogicznym okresie roku ubiegłego.
Zysk brutto przed opodatkowaniem za trzy kwartały 2020 r. wyniósł 66,2
mln zł, tj. 31,5 mln zł mniej niż w analogicznym okresie roku ubiegłego.
Zysk netto za za trzy kwartały 2020 r. wyniósł 54,2 mln zł, tj. 38,3 mln
zł mniej niż w analogicznym okresie roku ubiegłego.
Komentarz do Bilansu
Na koniec września 2020 r. aktywa trwałe wyniosły 775,3 mln zł i były
niższe o 24,8 mln zł porównując stan z początku 2020 r.
Wartość rzeczowych aktywów trwałych obniżyła się o 26,7 mln zł, z czego:
a) amortyzacja istniejącego majątku trwałego obniżyła jego wartość o
72,3 mln zł;
b) zmiany z tytułu sprzedaży i likwidacji majątku trwałego spowodowały
jego spadek o 1,7 mln zł;
c) zakończone programy inwestycyjne w 3 kwartałach 2020 r. zwiększyły
majątek trwały o 45,3 mln zł;
d) zmiany z tytułu leasingu finansowego spowodowały wzrost o 2,0 mln zł.
Aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego wyniosło 19,2 mln zł,
jest to wzrost o 1,9 mln zł w stosunku do początku 2020 r.
Aktywa obrotowe wyniosły 996,1 mln zł i wzrosły w ciągu trzech kwartałów
2020 r. o 45,1 mln zł.
Należności krótkoterminowe wyniosły 482,7 mln zł i wzrosły o 123,5 mln
zł w stosunku do początku 2020 r., w tym: od jednostek powiązanych
wzrosły o 90,0 mln zł, a od pozostałych jednostek wzrosły o 33,5 mln zł.
Wartość zapasów spadła o 22,6 mln zł do poziomu 85,4 mln zł. Zmiana ta
została spowodowana spadkiem wartości zapasu surowców i materiałów o
28,0 mln zł do wysokości 54,0 mln zł, przy równoczesnym wzroście
wartości zapasu produkcji w toku o 5,0 mln zł do pozimu 29,2 mln zł i
wyrobów gotowych o 0,3 mln zł, do poziomu 2,1 mln zł w stosunku do
początku roku.
Krótkoterminowe aktywa finansowe wyniosły 422,9 mln zł i spadły w ciągu
trzech kwartałów 2020 r. o 59,0 mln zł. Środki pieniężne i inne aktywa
pieniężne spadły o 49,0 mln zł. Wartość pożyczek udzielonych podmiotom
powiązanym na koniec września 2020 r. wyniosła 340,0 mln zł (spadek o
10,0 mln zł w stosunku do początku roku 2020).
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe wyniosły 5,1 mln zł i wzrosły
w stosunku do początku roku o 3,2 mln zł, głównie z tytułu odpisu na
Zakładowy Fundusz Świadczeń Socjalnych.
Aktywa Spółki na dzień 30 września 2020 r. wyniosły 1 771,4 mln zł i
wzrosły w ciągu trzech kwartałów o 20,4 mln zł.
Na dzień 30 września 2020 r. zobowiązania i rezerwy na zobowiązania
wyniosły 615,8 mln zł i w ciągu trzech kwartałów wzrosły o 22,5 mln zł.
Rezerwy na zobowiązania wzrosły o 11,2 mln zł, w tym rezerwa z tytułu
podatku odroczonego wzrosła o 12,3 mln zł, rezerwa na świadczenia
pracownicze wzrosła o 0,9 mln zł, pozostałe rezerwy spadły o 2,0 mln zł.
Zobowiązania krótkoterminowe na dzień 30 września 2020 wyniosły 520,5
mln zł i wzrosły w stosunku do końca roku 2019 o 11,6 mln zł.
Krótkoterminowe zobowiązania wobec jednostek powiązanych wzrosły o 45,8
mln zł, zobowiązania krótkoterminowe wobec pozostałych jednostek spadły
o 35,7 mln zł. Fundusze specjalne wzrosły o 1,5 mln zł.
Zobowiązania długoterminowe (z tytułu leasingu) wyniosły 4,0 mln zł i
spadły o 0,4 mln zł w stosunku do początku roku.
Na koniec września 2020 r. kapitał własny Spółki wyniósł 1 155,6 mln zł
i zmniejszył się o 2,1 mln zł w trzech kwartałach 2020 r., (wzrost
„Pozostałych kapitałów rezerwowych” z tytułu podziału zysku za rok
ubiegły o 56,4 mln zł, niższy „Zysk netto” o 58,5 mln zł).
Komentarz do Rachunku przepływów pieniężnych
Za trzy kwartały 2020 r. działalność operacyjna wygenerowała ujemne
przepływy pieniężne w wysokości 16,1 mln zł. Zysk netto i amortyzacja
wygenerowały dodatnie przepływy w kwocie 126,6 mln zł, a wzrost kapitału
pracującego dał 146,6 mln zł ujemnych przepływów, głównie w wyniku
wzrostu należności na koniec trzeciego kwartału. Zmiana rezerw i
rozliczeń międzyokresowych kosztów wygenerowała 6,1 mln zł dodatnich
przepływów, a pozostałe tytuły wygenerowały 2,2 mln zł ujemnych
przepływów pieniężnych.
W trzech kwartałach 2020 r. działalność inwestycyjna wygenerowała ujemne
przepływy w wysokości 30,0 mln zł. Na nabycie rzeczowych aktywów
trwałych przeznaczono 44,4 mln zł (w tym nakłady inwestycyjne 45,2 mln
zł, wzrost zobowiązań z tytułu inwestycji 0,8 mln zł).
Spłata pożyczki od podmiotu powiązanego wygenerowała 60,0 mln zł
dodatnich przepływów pieniężnych. Udzielenie pożyczki podmiotowi
powiązanemu wygenerowała 50 mln zł ujemnych przepływów pieniężnych. Od
pożyczki udzielonej podmiotowi powiązanemu uzyskano 2,6 mln zł odsetek,
ze zbycia rzeczowych aktywów trwałych uzyskano 1,7 mln zł dodatnich
przepływów pieniężnych.
Działalność finansowa wygenerowała ujemne przepływy pieniężne w
wysokości 2,9 mln zł. Zapłata odsetekwyniosła 0,6 mln
zł, a spłata rat leasingowych 2,3 mln zł.
Przepływy pieniężne netto za trzy kwartały 2020 r. były ujemne i
wyniosły 49,0 mln zł. Stan środków pieniężnych zmniejszył się w ciągu
trzech kwartałów 2020 r. z 131,9 mln zł na koniec grudnia 2019 r. do
82,9 mln zł na koniec września 2020 r.
4. Opis zmian organizacji grupy kapitałowej
Spółka nie tworzy grupy kapitałowej, nie jest jednostką dominującą, nie
sporządza skonsolidowanych sprawozdań finansowych.
5. Stanowisko zarządu odnośnie możliwości zrealizowania wcześniej
publikowanych prognoz wyników na dany rok, w świetle wyników
zaprezentowanych w raporcie kwartalnym, w stosunku do wyników
prognozowanych
Spółka nie publikowała prognoz wyników na rok 2020.
6. Akcjonariusze posiadający bezpośrednio lub pośrednio przez
podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym
zgromadzeniu
Wg informacji posiadanych przez Spółkę, na dzień przekazania raportu
okresowego za 3 kwartał 2020 r. akcjonariuszami posiadającymi co
najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Spółki byli:
Goodyear Holdings S.àr.l. z siedzibą w Luksemburgu, posiadający 12 042
976 akcji stanowiących 87,251% kapitału zakładowego Spółki,
przyznających prawo do 12 042 976 głosów na walnym zgromadzeniu Spółki,
stanowiących około 87,251% w ogólnej liczbie głosów na walnym
zgromadzeniu Spółki*.
* Źródło: Raport bieżący nr 21/2020 Akcjonariusze posiadający co
najmniej 5% głosów na Zwyczajnym Walnym Zgromadzeniu 25 sierpnia 2020
r., data publikacji: 25.08.2020 r.
7. Akcje Spółki lub uprawnienia do nich posiadane przez osoby
zarządzające i nadzorujące Spółkę
Na dzień przekazania raportu kwartalnego następujący członkowie władz
Spółki posiadają akcje:
Janusz Raś - Członek Rady Nadzorczej - 15 akcji.
Wszystkie akcje są o wartości nominalnej 8 zł każda.
8. Istotne postępowania toczące się przez sądem, organem właściwym
dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej
dotyczące zobowiązań lub wierzytelności
Nie wystąpiły. – zastanowić się, czy nie przeredagować???
9. Informacje o udzieleniu poręczeń kredytu lub pożyczki lub
udzieleniu gwarancji - łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej
od tego podmiotu
Spółka nie udzieliła poręczeń kredytu lub pożyczek ani gwarancji.
10. Inne informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej,
finansowej, wyniku finansowego i ich zmian oraz informacje, które są
istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań
Nie wystąpiły.
11. Czynniki, które w ocenie Spółki będą miały wpływ na osiągnięte
przez nią wyniki w perspektywie przynajmniej kolejnego kwartału
W ocenie Zarządu wpływ na osiągnięte przez Spółkę wyniki w perspektywie
przynajmniej kolejnego kwartału będą miały następujące czynniki:
a) negatywny wpływ pandemii COVID-19 na popyt rynkowy;
b) sytuacja makroekonomiczna: stan gospodarki w Polsce i Europie i jego
wpływ na sytuację finansową klientów i konsumentów (w tym wpływ pandemii
COVID-19 na światową gospodarkę);
c) rozwój branży motoryzacyjnej: dynamika produkcji i sprzedaży aut w
Polsce i Europie;
d) poziom zamówień od klientów Spółki: podmiotów powiązanych i
niepowiązanych;
e) zmiana kursów walutowych, głównie euro i dolara amerykańskiego;
f) koszty działalności: wpływ kosztów związanych z działalnością zakładu
produkcyjnego w Dębicy;
g) koszty surowców: zmiany cen surowców, które przekładają się na koszty
działalności Spółki.
| |