AD.bx ad0b

Skład sektora: Banki

W skład sektora wchodzą spółki świadczące usługi bankowe (obsługa produktów bankowych, obsługa kasowa, oferta produktów inwestycyjnych), leasingowe oraz pośrednictwa finansowego dla klientów indywidualnych i przedsiębiorstw.

STREFA BEZPIECZNA
STREFA NIEPEWNA
STREFA ZAGROŻENIA

Kliknij w nagłówek kolumny aby sortować listę na zmianę rosnąco i malejąco. Wciskając SHIFT możesz dodawać kryteria sortowania. Za pomocą przycisków powyzej, tabelę można również pobrać na dysk w formie pliku .csv lub .xml do dalszej obróbki w programie Excel. Analiza obejmuje spółki o wystarczająco dużej popularności i obrotach na akcjach, pozwalających na płynne wchodzenie i wychodzenie z inwestycji, a także notowane od co najmniej dwóch lat. Nazwy spółek oznaczone są kolorami uwzględniającymi ocenę wypłacalności opartą o wskaźnik Altmana ® dla polskiego rynku. Wskaźniki liczone są z wykorzystaniem aktualnego kursu akcji oraz danych finansowych z ostatniego raportu spółki.

Pobierz CSV Pobierz XML Pobierz PDF

Pokaż legendę

Legenda

Spółka	nazwa skrócona notowanej spółki, wchodzącej w skład danej gałęzi rynku. Jest to nazwa według klasyfikacji GPW, przekazywana w komunikatach i notowaniach. Uwaga, może się ona różnić od pełnej nazwy spółki, a także od trzyliterowego skrótu tzw. tickera. Kolor nazwy oznacza: niebieski - wprowadzone pełne dane oraz Rating na poziomie inwestycyjnym (BBB i więcej); czerwony - nie wprowadzone pełne dane lub Rating na poziomie poniżej BBB. Więcej informacji o Ratingu znajduje się niżej.
Rating	aktualna ocena wiarygodności kredytowej wystawiona zgodnie z metodologią Z"-score na podstawie ostatniego sprawozdania kwartalnego spółki. Ocena jest podawana literowo w standardzie agencji ratingowych. Wynik BB- i niższy oznacza ryzyko kredytowe powyżej poziomu akceptowanego dla inwestycji bezpiecznych. Wynik BBB i wyższy oznacza ryzyko kredytowe na poziomie bezpiecznym. Uwaga: rating nie jest gwarancją stabilności, wypłacalności ani rentowności inwestycji w akcje.
Zmiana 12m	teoretyczny zwrot z inwestycji w akcje spółki na przestrzeni ostatnich 365 dni kalendarzowych, bez uwzględnienia kosztów transakcji (prowizje, opłaty za rachunek maklerski). Uwzględnia splity oraz straty na odcięciu praw poboru, zaś nie uwzględnia zysków z dywidendy oraz teoretycznych zwrotów z wykupienia praw poboru.
Aktualne C/WK	cena jednej złotówki kapitałów własnych spółki. Wskaźnik poniżej 1 może oznaczać, że spółka jest niedoszacowana. Należy jednak ocenić to na tle innych spółek z danej gałęzi, a także przyjrzeć się trendowi firmy pamiętając, że wartość księgowa pochodzi z ostatniego opublikowanego raportu i od tego czasu mogła spaść. Wartość wskaźnika znacznie się różni pomiędzy branżami z uwagi na odmienną charakterystykę ich biznesów.
Kroczące C/ZO 12m	cena rynkowa jednej złotówki zysku operacyjnego z ostatnich czterech zaraportowanych kwartałów. Mówi ile lat potrzeba aby firma generując zysk z działalności podstawowej na obecnym poziomie, zgromadziła kwotę odpowiadającą aktualnej wartości rynkowej firmy. Taka interpretacja nie ma jednak praktycznego sensu, gdyż niewiele spółek zwraca kapitał akcjonariuszom. Na co dzień wskaźniki typu C/Z oznaczają po prostu mnożniki wyceny, jaką przykłada rynek do danej spółki, biorąc jako podstawę wyceny zysk roczny. Zysk jest jednak wielkością memoriałową i może nie oddawać rzeczywistych wyników firmy, a także jest łatwy do sterowania. Dlatego w StockWatch.pl wykorzystujemy jako podstawę zysk operacyjny. Pozwala odrzucić zdarzenia jednorazowe oraz efekt działań nieoperacyjnych (takich jak na przykład przeszacowanie wartości majątku albo zyski z lokat lub różnic kursowych). Pomijany jest też wpływ podatku dochodowego. Porównanie spółek na podstawie wskaźnika C/ZO daje bardziej przejrzysty obraz ich rynkowej wyceny, która wynika ze spodziewanego tempa wzrostu zysku w najbliższych okresach. Wskaźnik ten bardzo się różni pomiędzy branżami, od wartości jednocyfrowej do ponad czterdziestu.
Kroczące C/P 12m	cena jednej złotówki przychodów z działalności operacyjnej spółki, uzyskanych na przestrzeni ostatnich czterech zaraportowanych kwartałów. Pozwala na porównanie spółek nie osiągających zysku do rynkowych oczekiwań, iż zyski te wkrótce się pojawią. Bowiem zyskowność - szczególnie w młodych firmach - bierze się z szybkiego osiągnięcia odpowiednio dużych przychodów, które po wyjściu firmy z etapu inwestowania w etap dojnej krowy, skutkują osiągnięciem wysokiej rentowności. Drugi przypadek to firmy z cyklicznych sektorów, takich jak producenci samochodów czy linie lotnicze, charakteryzujące się naprzemiennymi kilkuletnimi okresami zysków i strat. Wskaźnik C/P pozwala je porównywać także w trakcie negatywnych okresów cyklu. Jego dodatkową zaletą jest to, że jest praktycznie niemożliwy do zmanipulowania przez księgowych i zarządy spółek. Doświadczenie mówi, że wartość powyżej 2 oznacza przeszacowanie akcji. Wskaźniki C/ZO i C/P są ze sobą powiązane w ten sposób, że podzielenie jednego przez drugi daje rentowność operacyjną. Można to zrobić samemu i łatwo ocenić czy jest ona wystarczająca i realistyczna. Marże poniżej 10% są na pewno alarmujące, a marże powyżej 30% na pewno nie są na dłuższą metę do utrzymania.

Spółka	Rating	Zmiana 12m	Aktualne C/WK	Kroczące C/ZO	Kroczące C/P
ALIOR Dane fin. z 07-05-2019	197,169613243862 B-	00000000999999969,82-29,18%	00000000999999999,870,87	00000001000000004,905,90	00000001000000000,211,21
BNPPPL Dane fin. z 30-08-2019	200,771924159264 B-	00000001000000063,1164,11%	00000000999999999,930,93	00000001000000009,3710,37	00000001000000001,182,18
BOS Dane fin. z 14-08-2019	210,219936044554 B	00000000999999997,14-1,86%	00000000999999999,320,32	00000001000000005,406,40	00000000999999999,900,90
GETIN Dane fin. z 02-06-2019	164,038314961941 CCC	00000001000000275,92276,92%	00000000999999999,200,20	00000000999999998,87-0,13	00000000999999999,090,09
GETINOBLE Dane fin. z 31-05-2019	178,66130993063 CCC+	00000000999999959,71-39,29%	00000000999999999,120,12	00000000999999998,29-0,71	00000000999999999,150,15
HANDLOWY Dane fin. z 25-08-2019	211,317887593291 B	00000000999999978,70-20,30%	00000001000000000,021,02	00000001000000008,069,06	00000001000000002,613,61
IDEABANK Dane fin. z 31-05-2019	119,893781235767 CCC-	00000000999999961,05-37,95%	00000000999999999,900,90	00000000999999998,89-0,11	00000000999999999,140,14
INGBSK Dane fin. z 02-08-2019	209,816795676803 B	00000001000000009,0610,06%	00000001000000000,781,78	00000001000000010,7211,72	00000001000000002,853,85
MBANK Dane fin. z 02-08-2019	211,542679318414 B	00000000999999980,92-18,08%	00000000999999999,890,89	00000001000000005,906,90	00000001000000001,162,16
MILLENNIUM Dane fin. z 07-09-2019	207,993147877507 B	00000000999999979,24-19,76%	00000000999999999,920,92	00000001000000005,546,54	00000001000000001,192,19
PEKAO Dane fin. z 07-08-2019	206,680429194821 B	00000000999999998,91-0,09%	00000001000000000,271,27	00000001000000007,198,19	00000001000000002,033,03
PKOBP Dane fin. z 14-08-2019	208,131293135536 B	00000001000000003,744,74%	00000001000000000,321,32	00000001000000008,179,17	00000001000000002,203,20
SANPL Dane fin. z 24-07-2019	211,904231993283 B	00000000999999986,86-12,14%	00000001000000000,271,27	00000001000000006,647,64	00000001000000002,083,08
SANTANDER Dane fin. z 30-04-2019	318,045830783671 AAA	00000000999999982,50-16,50%	00000000999999999,580,58	00000001000000001,492,49	00000001000000000,841,84
UNICREDIT Dane fin. z 10-08-2019	193,872299922326 B-	00000000999999983,37-15,63%	00000000999999999,440,44	00000001000000002,443,44	00000001000000000,511,51