Motywy zakupu akcji a zysk

Po pół roku na giełdzie postanowiłem sobie zrobić mały urlopik i przeanalizować swoje dotychczasowe inwestycje.

W tym czasie miałem w rękach akcje 30 firm z których na 4 straciłem, na 26 zyskałem.


W rozbiciu na poszczególne segmenty rynku zyskowność moich inwestycji wygląda następująco:

WIG20.............................. 22,90%
MWIG40............................ 21,07%
SWIG80.............................. 0,94%
pozostałe GPW................... 21,87%
NewConnect...................... 45,34%

Najgorsze wyniki osiągnąłem zatem na spółkach z indeksu SWIG80. Sądzę że to dlatego, że z jednej strony są one na tyle duże, że ich raporty nie są dla mnie czytelne, a na tyle małe, że ich wyniki nie są zbyt wnikliwie analizowane na forach, i co rusz wypadają jakieś trupy z szafy.


Przeanalizowałem również zysk w zależności od motywów jakimi kierowałem się przy zakupie akcji:

analiza raportu................................ 45,34%
analiza wskaźników.......................... 18,55%
rekomendacje forum stockwatch....... 36,77%
rekomendacje forum bankier.............. 0,32%
emocjonalne decyzje........................ -5,65%

Początkowo kupowałem firmy z rynku New Connect, które mają prościutkie raporty. Jeśli któryś z nich sprawiał dobre wrażenie, a firma wyglądała na solidną kupowałem jej akcje. To pół-amatorskie podejście zaowocowało jednak tym, że na tych samodzielnie analizowanych spółkach wyszedłem najlepiej.
Kolejną część akcji kupowałem kierując się analizą wskaźników giełdowych i własnym czujem co do kupowanych akcji. Wyszedłem na tym znacznie gorzej.
Natomiast zadziwiająco dobrze wyszedłem na inwestycjach, przy których kierowałem się rekomendacjami na forum stockwatch, szczególnie w wątku "gwiazdy przyszłej hossy", które przyniosły ponad 30% zysku.
Część akcji kupiłem kierując się rekomendacjami ~Karoliny z forum bankiera, które wyglądały sensownie. Jednak gdy akcje pomimo upływających tygodni nie chciały rosnąć pozbyłem się ich bez zysku.
Dwukrotnie postanowiłem kupić akcje mimo że wskaźniki były słabe i nikt do ich zakupu nie zachęcał - na tych inwestycjach straciłem.


Kolejną rzeczą którą przeanalizowałem jest zysk w zależności od oceny w ratingu na stronie stockwatch; w tym przypadku zyski wyglądają następująco:

strefa bezpieczna (rating "niebieski").................26,80%
strefa niepewna (rating "żółty").........................3,83%
strefa zagrożenia (rating "czerwony")..................3,24%
bez ratingu....................................................45,34%

Jak widać spośród spółek notowanych na GPW najlepiej wyszedłem na spółkach w bezpiecznej strefie. Spółki ze strefy "zółtej" z reguły dawały umiarkowany zysk (niski wynik jest efektem stosunkowo dużej wtopy na Almie). Spółki ze strefy zagrożenia zachowywały się najbardziej nieprzewidywalnie dając od 60% straty do 40% zysku. Przy tych spółkach reagowałem też najbardziej nerwowo, kilkukrotnie pozbyłem się akcji tuz przed wzrostem ich wartości.
Oczywiście i tu bezkonkurencyjne były spółki nieklasyfikowane, czyli z rynku New Connect.

Jedną z najbardziej nieprzewidywalnych rzeczy a giełdzie są nasze własne decyzje.
Postanowiłem więc im poświęcić trochę czasu

Trochę mnie zaskoczyło, że w przyjętych przeze mnie kategoriach wyszły tak wyraźne korelacje. Ciekawie by było gdyby ktoś przeanalizował swoje inwestycje w tych samych kategoriach.

Jak tak szczerze jak Ty do tego większość podejdzie to myślę ze podobnie..,
Sam na szybko dodam że ... pomógł mi też czasami przypadek ;)
Może posiedze w weekend nad podobnym nazwijmy to zestawieniem ale jak pomyślę że przesledzić musze tranzakcje...

przemek_f
Czy teraz znowu wrocisz do korzeni i bedziesz sie zabawial wiecej na New Connect?
Bo to chyba jeden z wnioskow?

Wnioski co do newConnect wcale nie są takie jednoznaczne. Po pierwsze wynika to z przyjętej metody obliczeń, która nie uwzględnia czasu jaki trzymałem poszczególne akcje.
Generalnie inwestuję średnioterminowo. Niemniej jednak na rynku newConnect udało mi się w tym czasie obrócić akcjami tylko raz, na rynku podstawowym te same pieniądze mogły pracować kilka razy.
NewConnect jest rynkiem niezwykle mało płynnym. Sprzedaż akcji wartych 10k zł jeśli nie chce się zaniżyć kursu może trwać i parę tygodni

Poza tym 'perełki' które wyszukałem w październiku w międzyczasie zostały docenione przez rynek. Tak naprawdę większość spółek na NC to atrapy, i nie za bardzo jest z czego wybierać.
Bardziej liczę na spółki które mają dopiero wejść na NC. Jest sporo takich zamrożonych spółek, które czekają z wejściem na lepsze czasy.


WatchDog, Jarbas, TheBlackHorse

Cieszę się że spodobała wam się moja analiza. Może niezbyt profesjonalna, ale oryginalna na pewno jest.
Pewnie jakoś chciałem się odwdzięczyć za informacje, które 'wykradam' z tego portalu

Świetne zestawienie. Też powoli przymierzam się do założenia zeszyciku, w którym będę notował dokładne motywy zakupu i sprzedaży papiera bo ciężko inaczej ogarnąć gdzie się popełnia błędy.

Co do:
emocjonalne decyzje........................ -5,65%
Jak cholera moge się z tym niestety zgodzić. Tam gdzie mam zaplanowane z góry działanie i postępuję zgodnie z przyjętymi założeniami (co oznacza czasem odpuszczenie sobie paru okazji) wszystko idzie w miarę okej, tam gdzie działałem emocjonalnie praktycznie tylko wtopy (ehh).