pixelg
APATOR - Spółki od A do Z - GPW - Forum StockWatch.pl
Witamy Gościa Szukaj | Popularne Wątki | Użytkownicy | Zaloguj | Zarejestruj

1 2 3 4 5 6 7

APATOR [APT]

AKTUALNY KURS: 23,80 zł (+0,85%) 24-06-2021 13:00
anty_teresa
anty_teresa PREMIUM
249
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2008-10-24
Wpisów: 10 656
Wysłane: 15 października 2009 23:25:10 przy kursie: 15,19 zł
siekoo napisał(a):
anty_teresa napisał(a):
(...)możesz zerknąć na analizę porównawczą względem podmiotów zagranicznych czyli tak naprawdę konkurencji APT, oraz dowiedzieć się coś niecoś o sytuacji w firmie.

dzieki za sprowadzenie na ziemie i zmotywowanie do poszperania thumbright
z tego co znalazlem, firma niezle sobie radzi - indonezja, afryka, zdroworozsadkowe zarzadzanie, perspektywiczne i trzezwe spojrzenie na realia. konkurencja w Polsce dosyc silna, ale to dobrze, bo motywuje - wyglada tez na to, ze firma sobie radzi i ma pomysl na przyszlosc, nie uwaza inwestorow za imbecyli, a jakosc produktow, na oko amatora, nie odbiega od europejskiej sredniej (przynajmniej ogladajac katalogi).
odnosnie danych - 2008 zysk netto to 24 mln przy przy 356 mln przychodow ze sprzedazy, prognoza na rok (wiem, to tylko prognoza) to odpowiednio 40/380 mln. w tym swietle te 11,5 mln (tez netto) to wcale nie taki pryszcz. chyba ze to nie takie samo netto blackeye
kiepski jestem w te klocki (polibuda nie jest siedliskiem specow od ksiegowosci), ale spolka zdecydowanie do kiepskich nie nalezy.
czy tez myle sie?

Po pierwsze prognoza prawdopodobnie będzie obniżona, tylko nie wiadomo jak bardzo. Po wtóre 11,5 netto to przychód a nie dochód. Po trzecie należy poszukiwać wartości wewnętrznej spółki, bo to czy jest kiepska czy niekiepska nie oznacza iż jest droga albo tania w interesującym horyzoncie. Trzeba mieć świadomość z czego się biorą zyski i straty co może się poprawić a co pogorszyć, czy jest szansa i perspektywa zwiększenia przychodów o ile na jak długo itd. Niestety automaty do wycen na SW tego nie powiedzą, choć są pewną wskazówką.
PS:
Jak się okazuje może politechniki nie są kuźnią noblistów od ekonomii, ale dają bardzo dobry warsztat matematyczny i rozwijają logiczne myślenie. Ja za speca od księgowości się nie uważam, ale dodawać i odejmować w bilansie potrafię, mimo że kiedyś kończyłem PW. ;) Mało tego nie przeczytałem żadnej książki od analizy fundamentalnej, bo są pisane niezrozumiałym dla mojej osoby językiem. Wiedza w tym temacie to niestety praca i doświadczenie. SW sporo mi dało. Teraz choć się potykam to błądzę już przy zapalonym świetle a nie w ciemności.

siekoo
0
Dołączył: 2009-07-16
Wpisów: 1 746
Wysłane: 9 listopada 2009 14:19:48 przy kursie: 16,04 zł
co tu duzo pisac - zawsze brzydzilem sie ksiegowoscia. widac musze sie przemoc i zaczac rozrozniac przychody, wychody, dochody, odchody, zachody i wschody Shhh taka dygresja

trzy biale swiece, a dzisiaj zanosi sie na czwarta, nawet ladniejsza od poprzednich - wyglada na symptom zmiany trendu Pray
Zawżdy znajdzie przyczynę, kto zdobyczy pragnie...

Swierszczu
0
Dołączył: 2009-03-31
Wpisów: 299
Wysłane: 10 listopada 2009 17:47:07 przy kursie: 16,50 zł
Szczerze tutaj juz nie ma oporów do 20 pln.. dolek na 15 pln przebity, na 16.20 również.. Kupilem Apatora z 3 miesiace temu i do tej pory trzymalem az sie doczekalem

>> Ponad 160% zysku od początku 2017 r. – sprawdź ofertę portfela wzorcowego Cztery Fazy Rynku w StockWatch.pl


siekoo
0
Dołączył: 2009-07-16
Wpisów: 1 746
Wysłane: 10 listopada 2009 19:13:26 przy kursie: 16,50 zł
nie jestem sam! 3some
tez nie widze oporow - jakos musimy to przezyc blackeye
Zawżdy znajdzie przyczynę, kto zdobyczy pragnie...

anty_teresa
anty_teresa PREMIUM
249
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2008-10-24
Wpisów: 10 656
Wysłane: 10 listopada 2009 20:53:14 przy kursie: 16,50 zł
siekoo napisał(a):
nie jestem sam! 3some
tez nie widze oporow - jakos musimy to przezyc blackeye

A ja widzę... Strefa 16.6 - 17.5 będzie oporem... Nie tylko szczyty/dołki ala konsolidacje!
Należy też pamiętać iż APT nie jest spółką tanią wskaźnikowo. Tu potrzeba fundamentalnych przesłanek do wzrostów. Za chwilę będzie raport, być może dobry ze względu na zakupy insiderów, ale czy na tyle dobry aby istotnie pociągnąć kurs? Raczej nie... Ważniejsze będą kontrakty i rozwój grupy kapitałowej. Na razie o tym cicho...

siekoo
0
Dołączył: 2009-07-16
Wpisów: 1 746
Wysłane: 10 listopada 2009 20:57:30 przy kursie: 16,50 zł
chyba wszyscy liczymy na sky is the limit, ale jesli nie odbijemy sie od oporu na 20, to wyhamujemy w okolicach 24 - zgaduje, bo wykres jaki jest kazdy widzi blackeye
ktos ma inna teorie?
Zawżdy znajdzie przyczynę, kto zdobyczy pragnie...

anty_teresa
anty_teresa PREMIUM
249
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2008-10-24
Wpisów: 10 656
Wysłane: 18 listopada 2009 13:54:29 przy kursie: 15,90 zł
POniżej krótkie omówienie wyników za IIIQ i sytuacji spółki

W bilansie nie dzieją się jakieś ciekawe sprawy. Aktywa trawałe spadły o niecałe 2%, o tyle wzrosły obrotowe. Przybyło 3mln gotówki, czyli 5%. Wzrósł kapitał własny i to dość sporo bo o 5%. W trakcie poprzednich dwóch kwartałów kapitał własny pozostawał na podobnym poziomie. Istotnie spadły zobowiązania, w szczególnosći krótkoterminowe. W IIq było to 95 baniek, a obecnie jest 86. Spadek 10%.

Przychody spółki pozostały na podobnym poziomie co w dwóch poprzednich kwartałach. Koszty podobnie. Zysk operacyjny podobnie się istotnie nie zmienił. Operacyjnie biznes działa dokładnie tak samo jak to miało miejsce w poprzednich kwartałach. Różnice w wyniku netto biorą się oczywiście z działalności finansowej. W tym kwartale nie widać juz tak bardzo wpływy kontraktów walutowych. Ba były nawet dodatnie, ale zjedzone przez ujemne róznice kursowe.
APATOR na 30 września ma zawarte kontrakty zabezpieczające na wartość 13.880
tys. EURO z czego z terminem realizacji w 2009 r - 4.650 tys. EURO oraz z terminem realizacji w 2010 r. 9.230 tys. EURO.
Zarząd spodziewa się więc dużych wpływów w Euro w 2010r.

Zysk kdk wzrósł o 10% a w stosunku do Iq o 600%. Ten kwartał miał bardzo dobrą rentownosć netto ponad 10%.

Przepływy operacyjne są dodatnie i odpowiadają zyskowi netto. Inwestycyjnie są ujemne co nieco dziwi wobec spadku wartości aktywów trwałych. Niestety się nie doszukałem co to za zonk. Przepływy finansowe są ujemne, głównie przez spłatę kredytów.

APT restrukturyzuje zatrudnienie w jednostkach zależnych. W ciagu roku zatrudnienie spadło o 13%. Istotnie zmienia się struktura przychodów. Sprzedaż w kraju na przestrzeni roku spadła o 1%, natomiast wzrosły przychody z eksportu do EU o 17% oraz do pozostałych krajów o 20%.

W IIIQ eksport wyniósł 30% sprzedaży i było to skutkiem nie tylko wzrostu wartości Euro, ale też sprzedaży ilościowej.
Spółka pisze fajnie o zagrożeniach i szansach. W ogóle to to jedno z lepszych sprawozdań na GPW., choć też ma braki.
Cytat:
wzrost cen metali kolorowych i ropy naftowej. W odniesieniu do miedzi i metali kolorowych
opóźnienie we wpływie ceny surowca na cenę produktu Grupy APATOR wynosi ok. dwa
miesiące i ma ono bezpośredni wpływ na koszty wytwarzania produktów i marŜe.
Natomiast w odniesieniu do tworzyw sztucznych, które są materiałami ropopochodnymi i których
cykl wytworzenia z ropy trwa kilka miesięcy, w drugim i trzecim kwartale 2009 r. odnotowano
znaczne podwyŜki cen. JednakŜe ze względu na panującą recesję producenci tworzyw starają
się niwelować wpływ wysokiej ceny surowca (ropy naftowej) na swoje produkty. Nie naleŜy się
więc spodziewać znacznych podwyŜek cen tworzyw sztucznych w okresie najbliŜszego kwartału


Kod:
W okresie 2009 roku odnotowano istotne wzrosty
światowych cen surowców, głównie miedzi (na początku 2009 r. z poziomu ok. 3.100 USD/t do
poziomu ok. 6.300 - 6.500 USD/t w sierpniu - wrześniu 2009 r.) oraz ropy (na początku 2009 r. z
poziomu ok. 47 USD/bbl do poziomu ok. 69 – 75 USD/bbl w sierpniu - wrześniu 2009 r.). Przeniosło
się to głównie na wzrost kosztów metali nieŜelaznych nabywanych z hut oraz tworzyw sztucznych.

Spółka mówi że wzrosną koszty i może to obniżyć rentownosć.

Cytat:

program (propagowany przez Urząd Regulacji Energetyki) wymiany tradycyjnych liczników
energii elektrycznej na inteligentne liczniki „smart meters w latach 2010 – 2017 – wymiana
dotyczyć będzie ok. 14 mln liczników u odbiorców indywidualnych oraz 1,5 mln liczników u
odbiorców przemysłowych o łącznej wartości projektu 7,6 mld zł,

Powyższe wydaje się uzasadnieniem dla wyceny APT. Apator jest największym podmmiotem w kraju i próbuje stać się takim na zagranicznym rynku. Przy obecnych pozimach walut konkurencja w realizacji projektów nie jest duża, podobnie przy projektach zagranicznych. Zagrożeniem jest więc umocnienie złotego, bo może spowodować spadek zysków

Myszka
0
Dołączył: 2009-08-27
Wpisów: 10
Wysłane: 19 listopada 2009 07:32:21 przy kursie: 15,90 zł
Ja w swoim imieniu bardzo dziękuje za tą wiadomość.Pozdrawiam Magda

Swierszczu
0
Dołączył: 2009-03-31
Wpisów: 299
Wysłane: 25 listopada 2009 10:29:44 przy kursie: 16,37 zł
W wczorajszych analizach z BOS'a byl wlasnie APATOR pisali ze wykres obecnie wyglada jak odwrocona glowa z ramionami z potecjalnym zasiegiem do 19.00. Przypominam ze prawo do dywidendy jest 4 grudnia wiec warto potrzymac do tego czasu :-]
Edytowany: 25 listopada 2009 11:44

siekoo
0
Dołączył: 2009-07-16
Wpisów: 1 746
Wysłane: 26 listopada 2009 15:10:57 przy kursie: 16,30 zł
powoli domykamy ORGR na przyzwoitym wolumenie salute
Zawżdy znajdzie przyczynę, kto zdobyczy pragnie...


Swierszczu
0
Dołączył: 2009-03-31
Wpisów: 299
Wysłane: 5 stycznia 2010 16:47:12 przy kursie: 16,30 zł
Dzisiaj wysyp pozytywnych informacji..


Cytat:
Zarząd APATOR SA informuje, że w dniu 4 stycznia 2010 r. spółka APATOR SA zawarła umowę o współpracy z podmiotem zależnym FAP PAFAL SA z siedzibą w Świdnicy. Przedmiotem współpracy jest prowadzenie przez spółkę APATOR SA:
- sprzedaży produktów spółki zależnej FAP PAFAL SA,
- obsługi posprzedażnej,
oraz świadczenie usług konstrukcyjnych na rzecz FAP PAFAL SA.

Szacowane wzajemne obroty z tytułu powyższej umowy na 2010 r. wynoszą 50 mln zł.

Umowa o współpracy została zawarta na czas nieokreślony, a jej warunki nie odbiegają od warunków charakterystycznych dla tego rodzaju transakcji na rynku.
Umowa nie zawiera zastrzeżenia warunku lub terminu.
Umowa nie zawiera postanowień dotyczących kar umownych, których maksymalna wysokość może przekroczyć równowartość co najmniej 10% wartości tej umowy lub co najmniej wyrażoną w złotych równowartość kwoty 200.000 EUR, według średniego kursu ogłoszonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski, obowiązującego na dzień zawarcia tej umowy.

Zawarcie umowy o współpracy wynika z realizacji strategii działania Grupy Apator, zgodnie z którą rozwój i sprzedaż elektronicznych liczników energii elektrycznej (kredytowych i przedpłatowych) oraz systemów pomiarowych prowadzona jest przez spółkę APATOR SA.

Umowa została uznane za znaczącą ze względu na przekroczenie wartości 10% kapitałów własnych APATOR SA.


Cytat:
Zarząd APATOR SA informuje, że w dniu 4 stycznia 2010 r. spółka APATOR SA zawarła umowę z CECHTAR sp. z o. o. z siedzibą w Tarnowie na dostawy w 2010 r. kredytowych liczników energii elektrycznej oraz modułów komunikacyjnych GSM/GPRS. Realizacja umowy nastąpi poprzez zamówienia składane przez CECHTAR sp. z o. o., w których każdorazowo określane będą: rodzaj i ilość wyrobów, harmonogram, miejsce i terminy dostaw. Szacowana wartość umowy wynosi 14,6 mln zł.

APATOR SA informuje, że warunki opisanej powyżej umowy nie odbiegają od warunków charakterystycznych dla tego rodzaju transakcji na rynku.
Umowa na dostawy zawiera typowe postanowienia dotyczące kar umownych, wynikające z ewentualnego niedotrzymania terminu dostaw, opóźnienia w usunięciu ewentualnych wad lub braku wystawienia dokumentu gwarancji zgodnie z wymaganiami umowy. Wartość kar nie jest możliwa do określenia, ponieważ są one uzależnione od ewentualnych ilości dni opóźnień w realizacji zamówienia lub usunięcia wad.
Umowa na dostawy nie została zawarta z zastrzeżeniem warunku lub terminu.
Umowa została uznane za znaczącą ze względu na przekroczenie wartości 10% kapitałów własnych APATOR SA.


Cytat:
Zarząd APATOR SA informuje, że spółka APATOR SA zawarła z RWE Stoen Operator sp. z o. o. z siedzibą w Warszawie, umowę na dostawę elektronicznych kredytowych liczników energii elektrycznej o łącznej wartości 6 mln zł. Realizacja dostaw przez APATOR SA nastąpi w okresie do 15 grudnia 2010 r.

Podstawą zawarcia umowy był przeprowadzony przetarg nieograniczony.

Umowa została zawarta w trybie korespondencyjnym w dniu 28 grudnia 2009 r. i wpłynęła do spółki APATOR SA w dniu 5 stycznia 2010 r.

anty_teresa
anty_teresa PREMIUM
249
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2008-10-24
Wpisów: 10 656
Wysłane: 5 stycznia 2010 20:30:43 przy kursie: 16,30 zł
Czy aż taki wysyp to nie wiem...
Pierwsza umowa którą cytujesz jest w obrębie grupy, więc nic nie wnosi. To wypadnie podczas konsolidacji.
Dwie kolejne na łączną kwotę 20MPLN, czyli 5% rocznych przychodów grupy. Dużo to czy mało? Na obecną chwilę raczej nie tak wiele, bo wycena spółki mówi o oczekiwanej dużej poprawie zysków przez rynek. Oczywiście jak rozliczanie Cirsów i opcji odejdzie do lamusa, przy niezmienionej strukturze zysków i dochodów zrobi się dużo bardziej atrakcyjnie. W tej perspektywie te 5% jest bardziej znaczące, ale podstawy fundamentalne do dalszych wzrostów leżą w ekspansji spółki, bo efektywność jest już w cenie. Mam na myśli kontrakty zagraniczne vide Indonezja, oraz krajowe przejęcia. Dopiero wysyp takich kontraktów, 2-3 miesięcznie będzie bodźcem do wzrostów, ale to na razie pozostaje w sferze oczekiwań

Domi
0
Dołączył: 2008-11-17
Wpisów: 27
Wysłane: 28 stycznia 2010 20:20:58 przy kursie: 17,00 zł
APATOR
Temat
Sprzedaż akcji przez Członka Rady Nadzorczej APATOR SA.
Podstawa prawna
Art. 160 ust 4 Ustawy o obrocie - informacja o transakcjach osób mających dostęp do informacji poufnych
Treść raportu:
Zarząd APATOR SA informuje, że Członek Rady Nadzorczej APATOR SA w dniach od 26 stycznia 2010 r. do 27 stycznia 2010 r. dokonał sprzedaży łącznie 9.500 akcji na okaziciela APATOR SA po średniej cenie 16,85 zł za 1 akcję. Informacja o powyższych transakcjach wpłynęła do APATOR SA w dniu 28 stycznia 2010 r.

Myszka
0
Dołączył: 2009-08-27
Wpisów: 10
Wysłane: 3 lutego 2010 20:26:28 przy kursie: 17,55 zł
Witam wszystkich:)
czy ktoś się orientuje do ilu może dojść Apator i kiedy?
Z góry bardzo dziękuję.

siekoo
0
Dołączył: 2009-07-16
Wpisów: 1 746
Wysłane: 3 lutego 2010 20:58:19 przy kursie: 17,55 zł
Myszka napisał(a):
Witam wszystkich:)
czy ktoś się orientuje do ilu może dojść Apator i kiedy?
Z góry bardzo dziękuję.

pytanie z kategorii zart? blackeye
zeby jednak wniesc cokolwiek merytorycznego (Think powiedzmy...) ze na razie poruszamy sie czyms na ksztalt korytarza i mysle, ze spokojnie dobijemy do 20zl w ciagu 1,5-2 miesiecy:

[IMG]media.stockwatch.pl/data/2010/..."/>
kliknij, aby powiększyć" title="Otwórz w nowym oknie" target='_blank'>[IMG]media.stockwatch.pl/data/2010/..."/>
kliknij, aby powiększyć"/>
kliknij, aby powiększyć

choc z drugiej strony jest szansa na przyspieszenie, jesli wiecej bedzie takich wiadomosci:
Cytat:
Zawarcie umowy przez spółkę APATOR SA z podmiotem stowarzyszonym.
Podstawa prawna
Art. 56 ust. 1 pkt 1 Ustawy o ofercie - informacje poufne

Treść raportu:
Zarząd APATOR SA informuje, że spółka APATOR SA zawarła ze spółką stowarzyszoną APATOR ELEKTRO SA z siedzibą w Moskwie, umowę na dostawę niskonapięciowej aparatury łącznikowej. Wartość umowy wynosi 3 mln EUR. Realizacja dostaw przez APATOR SA nastąpi w okresie do 31 grudnia 2010 r. Umowa została zawarta w trybie korespondencyjnym w dniu 11 stycznia 2010 r. i wpłynęła do APATOR SA w dniu 3 lutego 2010 r. Wartość umowy w złotych polskich według kursu z dnia zawarcia umowy wynosi 12.179 tys. zł. Umowa nie przekracza 10% wartości kapitałów własnych APATOR SA, które na 31 grudnia 2009 r. wynoszą 125.196 tys. zł.

www.bankier.pl/wiadomosc/APATO...


to tak na szybko king

salute
Zawżdy znajdzie przyczynę, kto zdobyczy pragnie...

WatchDog
WatchDog PREMIUM
35
Grupa: Bus Driver
Dołączył: 2008-07-25
Wpisów: 8 584
Wysłane: 3 lutego 2010 21:02:30 przy kursie: 17,55 zł
Z trzeciej - fundamenciki trochę ciążą:
www.stockwatch.pl/gpw/apator,w...

Majątkowe
Wartość księgowa 4,95
Wartość skorygowanych aktywów netto 3,71
Wartość likwidacyjna wg J.Wilcoxa 1,52

Dochodowe i mieszane
Wartość premii wieczystej 4,90
Wartość zysków dodatkowych 8,46
Wartość metodą berlińską 4,31
Wartość metodą szwajcarską 4,51

Mnożnikowe na bazie średnich wskaźników sektora
Ceny do wartości księgowej 7,00
Ceny do zysku operacyjnego 19,08
Ceny do przychodów 10,55
Wskaźnika EV/EBIT 20,24
Wskaźnika EV/Przychody 10,00

Myszka
0
Dołączył: 2009-08-27
Wpisów: 10
Wysłane: 3 lutego 2010 21:15:03 przy kursie: 17,55 zł
Bardzo dziękuję za informację!!!!!!!!!!!!!!hello1

siekoo
0
Dołączył: 2009-07-16
Wpisów: 1 746
Wysłane: 4 lutego 2010 14:19:10 przy kursie: 17,51 zł
Cytat:
APATOR SA sprzedaż akcji przez Członka Rady Nadzorczej

04.02. Warszawa (PAP/ESPI) - Raport bieżący 10/2010

Zarząd APATOR SA informuje, że Członek Rady Nadzorczej APATOR SA w dniu 3 lutego 2010 r. dokonał sprzedaży 40.000 akcji na okaziciela APATOR SA po cenie 18,70 zł za 1 akcję. Informacja o powyższej transakcji wpłynęła do APATOR SA w dniu 4 lutego 2010 r.

www.gpwinfostrefa.pl/palio/htm...


ktos kupil 40k papiera za 18.70 - mysle, ze to dobry znak, bo:
a) komus zalezalo by miec 40k akcji, ktorych nabycie na gieldzie moze trwac i z tydzien (patrzac na sredni wolumen z ostatnich dni),
b) komus zalezalo by miec je nawet po cenie wyzszej o ponad 1zl na akcje.

no nic, czekamy i obserwujemy co tez wyplynie blackeye
Zawżdy znajdzie przyczynę, kto zdobyczy pragnie...

Myszka
0
Dołączył: 2009-08-27
Wpisów: 10
Wysłane: 4 lutego 2010 16:23:15 przy kursie: 17,51 zł
hello1 hello1 hello1 Dobra wiadomość.!!!Trzeba czekać:)

anty_teresa
anty_teresa PREMIUM
249
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2008-10-24
Wpisów: 10 656
Wysłane: 4 lutego 2010 17:15:35 przy kursie: 17,51 zł
CZekać...
Jeśli sprzedaje osoba z RN albo z zarządu to najczęściej nie jest do dobry znak... Oznacza to, że w najbliższej przyszłości prawdopodobnie nie będzie dużych kontraktóww tym TEGO najważniejszego krótkoterminowo. Jeśli tak by miało być to pewnie by nie sprzedał, bo zbiera się papier faktycznie sporo czasu.
Nabywca pewnie myśli o dłuższym terminie, co związane jest z przewidywaną wielkością rynku.

Użytkownicy przeglądający ten wątek Gość
1 2 3 4 5 6 7

Nie możesz tworzyć nowych wątków.
Nie możesz odpowiadać w wątkach.
Nie możesz usuwać swoich wpisów.
Nie możesz edytować swoich wpisów.
Nie możesz tworzyć ankiet.
Nie możesz głosować w ankietach.

Kanał RSS głównego forum : RSS

Forum wykorzystuje zmodfikowany temat SoClean, autorstwa J. Cargman'a (Tiny Gecko)
Na silniku Yet Another Forum.net wer. 1.9.1.8 (NET v2.0) - 2008-03-29
Copyright © 2003-2008 Yet Another Forum.net. All rights reserved.
Czas generowania strony: 1,976 sek.

PORTFEL STOCKWATCH
Data startu Różnica (%) Różnica (zł) Wartość
01-01-2017 +167,92% +33 584,63 zł 53 584,63 zł
Logowanie

Zaloguj
Zapamiętaj | Rejestruj | Aktywuj | Odzyskaj hasło