Liczenie płatności za obligacje

czy dobrze rozumiem?
gpwcatalyst.pl/instrument?nazw...
1)aby kupic taka obligacje musze zaplacic:
10000 (wartosc nominalna) * 114 (kurs)=11400
11400 + 239,63 (odsetki skumulowane) + 19 (prowizja marklerska, przy zalozeniu ze wynosi 0,19%)
czyli w sumie 11 658,63 zlotych za taka obligacje? czyli ponad 11 procent przeplacam na start?


2)za to otrzymuje co pol roku odsetki w wysokosci: marza(5,8%)+wibor6m, czyli naprawde przyzwoicie
natomiast w najblizszym okresie kuponu wyplaty odsetek odtrzymaalbym odsetki liczac okres od momentu zakupu do platnosci odsetek a podatek belki zaplacilbym jakbym przez caly okres trzymal je? czyli przy bliskim okresie nawet moglbym stracic?

dobrze rozumuje??
nie chodzi mi o konkretna obligacje alior banku ze chce ja kupic, chodzi mi po prostu o sposob liczenia tego wszystkiego

czyli tak:
1)placac po kursie 114 czyli 11400 za obligacje (już nie uwzględniając prowizji i odsetek skumulowanych i podatku), i otrzymując kupon powiedzmy te 7,5% (marza+odsetki) tak: 7,5% razy 10000 daje 750 za rok (nie uwzgledniajac juz tez kapitalizacji polrocznej kuponow) i 750 za drugi, czyli jestem na niewielkim plusie po 2 latach, z zyskiem procentownym pi razy drzwi: 15%-11,4%=3,6% ? (nie uwzgledniam duzo rzeczy typu zmiany wibor6m, ale chodzi mi o takie wstepne zalozenie), a dopiero potem jak odrabiam strate przez 2 lata zanim nie bedzie wykupu rzeczywiscie zarabia wibor6m + marza na kuponach co pol roku, i na koniec zwracaja tez oczywiscie cene nominalna obligcji

2)natomiast druga strona medalu: jezeli sprzedaje te obligacje, to otrzymuje tak:
10000 (wartosc nominalna) * 114 (kurs)=11400
11400 + 239,63 (odsetki skumulowane za trzymanie w tym czasie)+ 19 (prowizja marklerska za sprzedaz?, przy zalozeniu ze wynosi 0,19%)
czyli w sumie 11 658,63 zlotych za taka obligacje

ps. polecasz jakies fajne artykulu/poradniki o obligacjach dla poczatkujacych ?
i jak to jest z plynnoscia takich obligacji wiekszych firm typu alior, , pkn orlen, millennium, i inne banki: - czy plynnie na tym rynku mozna sprzedac powiedzmy obligacje na kwote 10 tysiecy wiekszych spolek (glownie bankowych mi chodzi) ?

stratnym można być jeszcze na podatku, płacisz od wszystkich odsetek, czyli przy zakupie na wtórnym pod koniec okresu po nominale, podatek przekracza odsetki :)

Nie jest tak źle z tym kupowaniem na koniec okresu odsetkowego. Po pierwsze często bywa taniej, niż w nowym okresie, a po drugie sprzedając taniej (bez odsetek) generujesz stratę podatkową, którą rozliczysz w PIT rocznym, o ile będzie z czego.

- zaproponuję Ci ten wpis na moim blogu.

Nie wszystko da się zmieścić w jednym wpisie :).

Pierwsza transakcja - okres 3 miesiące, czyli 90 dni, co nie zmienia faktu, że transakcja w połowie okresu. Nie mogłem inaczej, bo to realna transakcja :).

Tak im bliżej końca tym gorzej, co pokazuje druga transakcja.
WDA - tam chodziło o sprzedaż, czyli czas nie ma znaczenia, bo odsetki się naliczają.
Natomiast jest problem, jeżeli czekamy na dobrą cenę, dotychczas powiedzmy do wakacji raczej szybko udawało się coś znaleźć do kupna, ceny w ostatnie 2 miesiące są raczej wysokie i trudno coś kupić. Póki co czasu oczekiwania, czyli gotówki nie uwzględniałem w swoich wynikach, od nowego roku to zmienię.
Prowizja - oczywiście uwzględniam podwójną prowizję.

Generować tarczę dla samej zasady - oczywiście nie ma sensu, zauważ, że u mnie jest wartością dodatkową do wypracowanego zysku, nawet zbytnio o niej nie wspominam.

Zacytuję komentarz spod wpisu:
Tym nie mniej tutaj koncentrowałem się na przepływach w ramach danej transakcji i mam w pamięci Twoje powiedzenie: “celem transakcji jest zarabiać, a nie generować tarcze podatkowe”. :).

Przepłacamy nieco, bo za chwilę jest płatność odsetek, a podatek od tych odsetek obciąży teraz kupującego. Tak czy owak według naszego kalkulatora stopa zwrotu wyjdzie na poziomie 4,78 proc. przy cenie 100.
www.stockwatch.pl/obligacje/em...

Da się kupić telefonicznie przez maklera. Przynajmniej w BOŚ, o ile oczywiście są wystawione zlecenia w pożądanej cenie.