TSGAMES [TEN]

Odpisał :


kliknij, aby powiększyć

Nie są być może to do końca dane o jakie pytałem, ale fakt, że odpowiedź nadeszła w dość krótkim czasie świadczy o tym, że do tematu podchodzą poważnie i myślę, że jak ktoś będzie mial czas i chęci aby wyciągnąć bardziej szczególowe dane to się da.

Po co sprawdzasz rankingi stosując zawężenie do gier sportowych? Na appannie możesz całkowicie za darmo sprawdzać najbardziej wartościowy i miarodajny ranking, czyli top grossing USA dla wszystkich gier zarówno na androida jak i iphony.

Jasne. Tylko po co to wklejasz na forum? Kogo obchodzą miejsca w Chile czy Argentynie skoro sprzedaż tam jest na poziomie błędu statystycznego? SensorTower pokazuje, że aż 40% przychodów z Fishing Clash, zarówno na androida jak i iphony, pochodzi z USA. Można dodać jeszcze kilka filtrów i wyjdzie miejsce nr 1 w Uzbekistanie. Tylko po co? To tak jakby ktoś dla gry sprzedawanej na steamie zrobił zawężenie do gier niezależnych na MAC OS i ekscytował się, że House Flipper jest obecnie top1 w bestsellerach globalnych na tej platformie. Dla mnie to jest naganianie w słabym stylu.

No to chyba zapowiada się dobry tydzień dla spółki.

Dynamika wzrostów rok do roku 326% -> Z IQ 2017 - 1,5 mln zysku netto do 4,9 w IQ 2018.

Pytanie inne - pozytywy wszyscy znają. Jakie widzicie zagrożenia?

- nadmuchanie pod IPO?

Co jeszcze?

Jutro pewnie będzie jeszcze większy odpał bo niezaspokojony popyt w porównaniu z podażą świadczy o tym, że chętnych do zbywania raczej nie ma.

Tak powinien wygladac raport zdrowej spolki :)))))!

Panowie @krewa, @anty_teresa czyż raporcik nie jest zacny na tle bambusowej oszukańczej GPW :)?

Zajrzę w tygodniu. Pełnego omówienie nie obiecuję, ale dwa zdania na temat wyników się z pewnością pojawią. Jakbym nie dawał znaku życia, to proszę się przypomnieć koło środy ;)

No właśnie drogi kolego tu się mylisz...

CD Projekt na pewno kisi - bo marketing wciągnie sporo - pewnie się zwróci no, ale musi.

TSGames nie musi, dlatego od 3 lat wypłaca kolejno 100%, 100%, 75% dywidendy...

Gdyby CD nie musiało utrzymywać dużego poziomu gotówki i miało stabilne wpływy to by jej przecież nie trzymało bo to się zupełnie mija z celem. Natomiast fakt, że gry mobilne zarabiają między innymi wykorzystując efekt synergii no i zarabiają stabilnie - można przewidywać wpływy dość dokładnie.

Nic nie ujmując (i zaznaczam, nie porównuje tych dwóch spólek) CD Projektowi to ich biznes od strony finansowej jest o wiele bardziej ryzykowny, bo wydanie na grę i jej promocję kilkuset milionów złotych i nieprzyjęcie jej pozytywnie przez graczy ... może praktycznie zachwiać całym modelem biznesowym.

W tym przypadku takiego ryzyka nie ma, dlatego dla mnie TSG jako spólka długoterminowa wydaje się idealna - przychody powinny sukcesywnie rosnąć, więc wartość spółki również do tego dywidenda... idealny długoterminowy model.

Nanako: CDR nie ma polityki dywidendowej, a konieczność posiadania dużej ilości gotówki jest dla nich póki co tylko swoista wymówką. Wątpliwe by marketing Cyberpunk wymagał choć 40% ich zasobów pieniężnych. Spółka ma wpływy, które pokrywają z nawiązką koszty ciągle rosnącego studia (produkcja C2077, Throne Breaker, Gwint) Z każdym kolejnym kwartałem stan gotówki się zwiększa. Mówisz, że trzymanie gotówki mija się z celem... Pomyśl, że być może zarząd chce się wstrzymać z regularnym dzieleniem zyskiem, do czasu zrobienia kolejnego wielkiego kroku: wydania Cyberpunka.
Piszesz o ryzyku. Nie jest to do końca prawda, bo spółka już na kilka miesięcy przed premierą będzie miała pogląd na stan zainteresowania tytułem. W przypadku obaw o przyjęcie gry, mogą zawsze zrzucić część kosztów na dystrybutorów tak jak przy W3 (za cenę niższej marży z pudełek).

Najwięksi na rynku Free to play wydają fortunę na marketing i ich marże znacznie się zmniejszają wraz z rozwojem biznesu.
W przypadku TSG ten efekt nie jest jeszcze znaczący, ale już widoczny.
W marcu przychody Fishing Clash były 4 razy większe od nakładów na marketing tejże gry.
W kwietniu ten stosunek wyniósł 3,13.

Raport świetny, ale spółka pochwaliła się niemal wszystkimi kluczowymi informacjami dotyczącymi I kw. przy okazji IPO. Ten raport potwierdza te dane i uwiarygadnia spółkę w oczach inwestorów. Trudna się przyczepić do czegokolwiek. Niesamowite jest, że Let's Fish osiąga w ostatnich miesiącach jedne z najlepszych wyników w swojej już 6-letniej historii. To pokazuje czego można spodziewać się po Fishing Clash nie tylko w kolejnych miesiącach, ale i latach. Teraz tylko czekać, aż Chińczycy pokochają łowić ryby...

No i jeszcze dodam, że już dwukrotnie kontaktowalem sie z ich supportem od kontaktu z inwestorami - odpowiedź za każdym razem w czasie krótszym niż 24 h. Wydaje sie, że na ten moment wyniki ich bronia na tyle, że jedyne co muszą robić, aby cena akcji mogła rosnąć to nie ukrywać nic tylko pokazywać wszystko :-)