SERINUS [SEN]

Exar najpierw w poscie piszesz jak to "AED oferuje kolejny pakiet swoich akcji z dyskontem i dodajesz że wiadomość ta posuneła kurs operatora o -7.14%" gdy wskazuje ci że to prawa poboru ta emisja i nie jest taka straszna. To ty dajesz kolejny wpis cytując mnie i dodajesz "że nie chodzi ci o fakt emisji ale o termin wyników, który znów poniekąd został odłozony"

A ja mam pytanie do ciebie w jakim komunikacie AED po awarii była zmnianka że wyniki będą pod koniec marca?
Bo jak dobrze pamiętam komunikaty - to awaria spowodowała 4tygodniowe opóżnienia, w pracy i wydania całego komunikatu, spowodu zamówienia i oczekiwania na sprawną część.

Więć nie rozpisuj że to kolejne przesunięcie i czytaj ze zrozumieniem komunikaty.

AED podało że pieniądze z emisji będą przeznaczone na kilka spraw między innymi na kolejne etapy pracy w Brunei które rozpoczną się pod koniec marca i tu trzeba wkleić poprzednie informacje o awarii i zaprzestaniu badania.

I układa ci się cały tort

Zatym mamy potwierdzenie że bez opóżnienia będzie dokańczanie badania i to jest najawżniejsze. ze nie będzie kolejnego przeunięcia.

a co do spadków AED to może sprzedawali akcje żeby mieć na wykup przysługujących im akcji z PP. więc nie nalezy patrzeć na te wskazania.

No wlasnie juz siedze w poczekalni studia TVN CNBC...
JKorczak /KOV/

Uwzględniając tylko zasoby warunkowe 2C (best estiate) mamy:

Ukrainia wzrost z 2,4 MMBOE do 13,0 MMBOE - wzrost wyceny 24-30gr z poziomu 2,62 do poziomu 2,86-2,92zł
Syria wzrost z 41,5 MMBOE do 173 MMBOE

Uwzględniając proporcjonalnie wzrost zasobów liczonych w MMBOE do wzrostu wyceny akcji wg DM BZ WBK aktualna wycena akcji KOV powinna wynosić:

13MMBOE - 2,4MMBOE = przyrost o 10,6MMBOE
173 MMBOE - 41,5 MMBOE = przyrost o 131,5 MMBOE

Szacując proporcjonalnie:
10,6 MMBOE -> 24-30gr
131,5 MMBOE -> x

x = { 2,97 - 3,72 } zł

2,86 + 2,97 = 5,83zł
2,92 + 3,72 = 6,64zł

Zatem kurs akcji po przeszacowaniu w Syrii wg moich szacunków powinien wynosić między 5,83 a 6,64 zł. Zobaczymy na ile wyceni akcje KOV DM BZ WBK.

Tylko stąd, że ostatnio była po przeszacowaniu Ukrainy a tutaj mamy zdecydowanie większy wzrost zasobów warunkowych...ponad 10-krotnie więcej MMBOE w porównaniu do Ukrainy dla każdego poziomu zasobów (1C, 2C, 3C)

Chciałem pokazać jaka jest różnica i jaki potencjał tkwi w Syrii. Po testach w Brunei powinniśmy oczekiwać też przeszacowania tamtejszych zasobów ale akurat w Brunei liczyć możemy na pojawienie się rezerw.

No dobrze to mam odpowiedź na swoje pytanie parę stron wcześniej. Inwestycja zacznie się zwracać w okresie 5-7 lat. Trochę długo no ale cóż . To nie znaczy że kurs nie urośnie po drodze . Generalnie oceniam lepiej ten wywiad niż ostatni. Więcej plusów. Wyjaśnienie na co należy patrzeć i czemu starta netto nie jest najważniejsza w raporcie rocznym .

Z całym szacunkiem do uproszczonych rachunków "Krzysie9" po pierwsze uproszczenia mogą prowadzić do błędów które całkowicie dezawuują taki rachunek a po drugie same założenia (wspomniana rekomendacja BZWBK) wskazują na ogromną rozbieżność w stosunku do wyceny rynkowej.
Nie zmienia to jednak istoty polegającej na słabym działaniu PR-owskim spółki. Przypominam sobie jak to swego czasu Redface pisał tonem wyrzutu iż wielu dyskutantów tego forum nie docenia Ukrainy. Jak my mamy doceniać skoro sam Zarząd wydaje się jej nie doceniać - ja taki wniosek wyciągam z dokumentów wczoraj opublikowanych. Są co prawda informacje o szacunkach zasobów jednak brak jakiekolwiek aproksymacji przychodów.
To że KOV jako spółka poszukiwawczo-wydobywcza jest silnie kapitałochłonna jest truizmem ale właśnie z tego powodu tak ważne są informacje na temat prognozowanych, przewidywanych czy zamierzanych do pozyskania źródeł finansowania. W dalszym ciągu brak konkretów decyzyjnych ze strony Zarządu o dalszym finansowaniu prac na obu polach w Brunei, Ukraina jest info o zwiększonych zasobach ale nie wiemy jak to ma się przełożyć na wydobycie, czy będzie to wymagać inwestycji, czy i w jakim czasie planowana jest zmiana koncesji. W zasadzie tylko sprawa Syrii ze względu na etap początkowy oraz rysujące się ostatnio większe ryzyka polityczne nie wymaga w mojej ocenie szerszego omawiania w stosunku do tego co przedstawiono.
Już sama obecność pana Korczaka vel Redface, jako insidera na tym forum jest wartością samą w sobie jednak nie zmienia to faktu iż polityka PR-owska spółki pozostawia wiele do życzenia. Szerszym odzwierciedleniem tej oceny jest m.in zachowanie kursu.

Moi drodzy,
fala krytyki jaka tu się przelała jest przytłaczająca. Moim zdaniem wywiad, który oglądałem w całości, był dużo ale to dużo, dużo lepszy od poprzedniego. Prowadzący był przygotowany, nie tak jego kolega, który nie wiedział gdzie leży Brunei, Redface nie pocił się, odpowiadał rzeczowo, konkretnie. Miałem wrażenie jakby miał potwierdzić, że Rada dyrektorów odbędzie się jeszcze w marcu (ale to moje odczucie).

Jeszcze wczoraj martwiłem się, czy nie będzie tutaj zjazdu -10 % po raporcie a tu proszę, jest ok, korekta rzędu -1,68 % jest do zaakceptowania. Ktoś kiedyś tutaj napisał, że jak znajdą ropę to wartość kupna za 1,6 czy 1,9 zł przestanie być istotna- jest tu 100% racji. Kurs ma realne szanse na wybicie, tyle tylko, że musimy poczekać na wydobycie. Prognozy prognozami, ale dzięki OIL my musimy pokazać realną ropę/ gaz.

Poza tym odniosłem wrażenie, czytając naszą dyskusję, że KOV dopuszcza możliwość poszukiwania dodatkowych złóż w innych miejscach świata. Powiększenie portfela inwestycji dałoby niewątpliwie rynkowi niezłego kopa.

Reasumując, ja jako pierwszy malkontent złego PR KOV uważam, że spółka poczyniła wielki krok na przód- mamy prezesa w TV, pismaki o nas piszą, są częste rzeczowe komunikaty, jest dużo informacji na stronie www. Brakuje jedynie newslatera, ale jak dowiedzieliśmy się, prace nad tym już trwają.

Też zwróciłem na to uwagę. Moje typy:

1) Czeska Penta - KI miał się nią wesprzeć przy prywatyzacji Enei
2) BG Capital - z siedzibą w Kijowie. Od nich pierwszychwypłynęło info o możliwej pożyczce z EBOR. Muszą mieć KOV w kręgu swoich zainteresowań.

Myślę, że emisję na GPW wyłączyliśmy z przemyśleń, zostaje nam emisja dla Anglosasów oraz wsparcie z EBOR. To ocyzwiście tylko moje gdybania, przyszłość pokaże.

5-7 lat na zwrot inwestycji. Huh, to bardzo długo. Biedny Pan Kulczyk, dobrze że wśród nas jest wielu, którzy łączą się w wyrazach współczucia .

A teraz tak na serio. Co nas, akcjonariuszy drobnych, obchodzi kiedy im się z tego kasa zwróci?
Inwestując w KOV warto byłoby się zapoznać ze specyfiką biznesu wydobywczego, a dokładniej dowiedzieć się, kiedy można będzie sprzedać akcje z 100%, 200% czy większym zyskiem. Spółki na całym świecie kupują skrawek ziemi, wiercą w nim i liczą, że znajdą węglowodory.
Proszę mi znaleźć jedną spółkę na świecie, która w swoim start-upowym roku, dwóch natrafiła na gaz lub ropę, a kurs podniósł się dopiero po 5-7 latach, bo wtedy inwestycja się tej spółce zwróciła. Myślę, że trochę rozmijacie się z sensem inwestycji w KOV.

Witam,
Nikt z Was nie dostał dzisiejszego 'daily news' z BZWBK?
Oni już tam policzyli, co daje nowy szacunek RPS dla Syrii.
Niestety, ja nie mogę być źródłem tej informacji.
Pozdrawiam,
JKorczak /KOV/