KERDOS - Spółki od A do Z - GPW - Forum StockWatch.pl
AD.bx ad0a2
StockWatch.pl
AD.bx ad0b
Witamy Gościa Szukaj | Popularne Wątki | Użytkownicy | Zaloguj | Zarejestruj

2 3 4 5 6 7 8 9 10 11

KERDOS [KRS]

AKTUALNY KURS: 0,01 zł (+0,00%) 29-03-2018 15:00
rafsty
rafsty PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2009-02-19
Wpisów: 2 231
Wysłane: 18 czerwca 2015 13:49:22 przy kursie: 1,17 zł
Cytat:
Patrząc na wielkość sieci Rossmann, może okazać się, że do tego punktu krytycznego jest jeszcze dość daleko.


Skoro mowa o wielkości sieci, warto dodać jeszcze, że Kerdos chce się rozwijać w Niemczech. A tam skala sklepów jest inna, niż w Polsce.

W Rossmannie w Berlinie, przy Friedrichstraße praktycznie róg Georgenstraße (tuż przy dworcu Bahnhof Friedrichstraße) jest wszystko, co wiąże się z hedonistycznym podejściem do życia. Osobno Wohlfühlen (czyli dobre samopoczucie), osobno Gesundleben (czyli zdrowe życie). Bio-żywność to spory regał. Ponadto: regał z winem. Dla zestresowanych: regał z muzyką relaksacyjną. Oprócz tego: wszystko to, co i u nas.

To wszystko wymaga zatowarowania. I raczej w nie w wyborze asortymentu typu take-it-or-leave-it (bo innych kolorów / rozmiarów / wymiarów nie mamy), jak u nas.
Na to potrzeba sporej kasy.

Euforia minęła, teraz jest obserwacja. Na rozliczanie przyjdzie jeszcze czas.

hajpahajpa
Dołączył: 2014-10-21
Wpisów: 4
Wysłane: 18 czerwca 2015 15:51:52 przy kursie: 1,17 zł
No właśnie z tym zatowarowaniem i frekwencją jest chyba krucho, bo u mnie na wiosze jest Rosman i towaru jest full i ludzi. Sam nawet ostatnio kupiłem sobie red code po goleniu. Najbliższy Dayli znam w centrum Szczecina. Niby centrum (o ile w Szczecinie, można mówić o ścisłym centrum). Towaru mało, ceny wyższe a kupujących jak na lekarstwo. Jednym słowem, nie wygląda to najlepiej.
A co "kreski" wam mówią?

mindek
Dołączył: 2009-09-03
Wpisów: 1 008
Wysłane: 12 sierpnia 2015 23:44:01 przy kursie: 1,08 zł
Ehh... kolejny temat z narastającymi problemami()

Z raportu spółki: W dniu dzisiejszym tj. 10 sierpnia 2015 r. spółka zależna od Spółki tj. DC Service GmbH z siedzibą w Berlinie (dalej DC) (w której Spółka posiada 100 % udziałów w kapitale zakładowym) zawarła z Dawidem Sukaczem (dalej DS) umowę sprzedaży akcji (dalej Umowa), której przedmiotem jest nabycie akcji Meng Drogerie+ S.A. z siedzibą w Luksemburgu (dalej Meng).

Proponuję wpisać w google namiary na tego pana a zdanie każdy sobie sam wyrobi. Skoro Dawid Sukacz posiadał te akcje wcześniej to czy to było umówione? jakoś trudno mi sobie wyobrazić przypadkowość w tym przypadku.

Przyznam, że czarno widzę kerdos na rynku rywalizujący z potęgami. Nie ten kapitał. Docelowo widzę problemy, spore problemy. Dzisiaj w prasie piszą o planach emisji długu na poziomie 20mln EUR na rynku niemieckim... Rozumiem, że EUR drukują na potęgę, ale czy kerdosowi dadzą(pożyczą)?


mindek
Dołączył: 2009-09-03
Wpisów: 1 008
Wysłane: 13 sierpnia 2015 00:08:10 przy kursie: 1,08 zł
Cały czas trzeba pamiętać, że WNiP w bilansie skonsolidowanym pokazują wartość: 77mln co na kapitale własnym w wysokości 128mln wygląda wręcz imponująco!


sasky
sasky PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2011-11-29
Wpisów: 2 415
Wysłane: 8 września 2015 08:14:29 przy kursie: 1,03 zł
Zapach nadziei – analiza techniczna Kerdos w porannym Wykresie dnia.


kliknij, aby powiększyć


Szczegółowe omówienie sytuacji w serwisie Wiadomości SW:
wiadomosci.stockwatch.pl/zapac...

jacobz
Dołączył: 2009-06-01
Wpisów: 206
Wysłane: 21 września 2015 16:37:41 przy kursie: 0,78 zł
Nadzieją matką głupich a jej zapach obecnie jakoś mało wyczuwalny...Shame on you Wie ktoś czemu tak spada kurs? Think

krewa
krewa PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2009-05-01
Wpisów: 5 284
Wysłane: 21 września 2015 16:45:48 przy kursie: 0,78 zł
Nie warto oceniać analizy po tytule. Przytoczę fragment z treści dostępnej tylko dla posiadaczy abonamentu
Cytat:
...rynek w piątek próbował grać tę formację, ale kurs stracił impet i zamknął się blisko minimów sesji. W poniedziałek inwestorzy domykając lukę hossy zanegowali znaczenie wyspy odwrotu. Luki nadal stanowią wsparcie dla kursu, ale przekreślony został prowzrostowy charakter układu świec.
Edytowany: 21 września 2015 20:23

mindek
Dołączył: 2009-09-03
Wpisów: 1 008
Wysłane: 21 września 2015 20:58:30 przy kursie: 0,78 zł
zerknij na bilans a dostaniesz odpowiedź dlaczego spada, tak przynajmniej ja to widzę. Dla mnie docelowo bez dużej emisji akcji ta spółka będzie miała coraz większe problemy.

lesgs
lesgs PREMIUM
Dołączył: 2012-07-19
Wpisów: 646
Wysłane: 21 września 2015 22:46:30 przy kursie: 0,78 zł
Smutny scenariusz powoli się spełnia. Zerknąłem na notowania obligacji Kerdosu na Giełdzie w Berlinie. Są tam notowane pod numerem ISIN PLHGNKA00176 (8% Kerdos Group S.A. (2018)). W ostatnich kilku dniach zanotowano spore spadki notowań i obecny kurs to 89,00. Nie wygląda to dobrze. Serie akcji H sprzedawano po 1,80 zł, a serii I po 3,00 zł (10 Mln sztuk), Seria J po 1,29 zł. (5,3 Mln). Okazuje się, że kupno i trzymanie akcji było dość kosztowne i stresujące.

Spróbuję dość prostej arytmetyki. Ok. 2011 r., kiedy rozpoczął się ferment inwestycyjny w spółce, notowania HGN wahały się w zakresie 0,9-1,2 zł. Liczba akcji wynosiła ok. 24 Mln. Potem sprzedano działalność produkcyjną i rozpoczęto inwestycje w sieci handlowe. Obecnie liczba akcji wynosi ok. 58 Mln. Przy obecnym kursie ok. 0,80 zł. cały biznes wyceniany na giełdzie jest na 47,2 Mln zł. Łączna wartość wyemitowanych obligacji to obecnie 35,2 Mln zł (feedsportal.com: 2015-08-13 05:00 Kerdos szuka finansowania na rozwój drogerii). Mają one różne terminy zapadalności i oprocentowanie 8,00%. Według tego artykułu, Kerdos dąży do zamiany zadłużenia na EUR 20 Mln z terminem 6-letnim. Ponadto, częstotliwość emisji kolejnych serii obligacji rośnie. Według mojej oceny, to obecnie seria co ok. 3 miesiące. Dla mnie takie liczby to dzwonek alarmowy.

Nic dziwnego, że kurs spada, a dno widzę obecnie przy ok. 0,40 zł (proste liczenie - wzrost liczby akcji bez zwiększenia wartości firmy liczonej według notowań giełdowych).

To bardzo uproszczone rachunki, bowiem nie uwzględniają wartości inwestycji w firmy zależne, ale w końcu to przecież wycena rynkowa całej grupy).

Jeszcze kwestia zakupów akcji przez Prezesa spółki. Kupno akcji jest ponoć objawem pozytywnym i zwiększa zaufanie inwestorów. Jednakże, Pan Kliniewski był obecny w Kerdos poprzez T.C. Capital, której udziały we wcześniejszym okresie były znacznie wyższe niż obecny udział prezesa na poziomie 17%. Z pobieżnego przeglądu komunikatów wynika, że ok. 2013 r. było to ponad 23%. Dla mnie wygląda to tak, że najpierw T.C. Capital pozbywał się akcji (wtedy był znacznie wyższy kurs), a obecnie Prezes dokupuje je znacznie taniej, robiąc przy tym korzystne dla inwestorów wrażenie).

Przyznaję, że moja analiza nie jest uszczegółowiona, bo zwyczajnie nie mam na to czasu. Wynika to też z tego, że od ok. 3 lat nie posiadam akcji tej spółki. Gdybym miał, z pewnością dostarczyłbym znacznie więcej szczegółów. Może ktoś z uczestników forum pokusi się np. o wykres zmian udziału w akcjonariacie T.C. Capital i Prezesa wraz z wynikającymi z tego przepływami pieniężnymi.

Nie zmieniam mojej oceny z przed kilku miesięcy - nadal nie widzę jakichkolwiek pozytywnych rezultatów zmiany profilu działalności Kerdos.

mindek
Dołączył: 2009-09-03
Wpisów: 1 008
Wysłane: 21 września 2015 23:12:21 przy kursie: 0,78 zł
powinni zrobić test na utratę wartości aktywów, skoro 77mln mają na WNiP.

To taki żart bo oczywiście tego nie zrobią, takie numery robi się na końcu jak już prawie syndyk wchodzi. Przykład PCZ powinien być szeroko komentowany jak audytor wcześniej wszystko klepał a jak już było wiadomo o co chodzi to odjął to co powinien odjąć 2-3 lata wcześniej.


Tutaj dodatkowo to przejęcie po części od Sukacza, powinni to dokładnie wyjaśnić, np. ciekawi mnie kiedy Sukacz to nabył?
Edytowany: 21 września 2015 23:12


mindek
Dołączył: 2009-09-03
Wpisów: 1 008
Wysłane: 23 września 2015 20:33:58 przy kursie: 0,75 zł
Kliniewski się ewakuował, wcale nie jestem zaskoczony.

Wywalił w rynek blisko ponad 9mln akcji(15% całości kapitału), zostawił sobie 1% a raczej oddał to następnego dnia.

To już chyba wszystko mówi co będzie dalej.

Black_SRT
Dołączył: 2013-02-17
Wpisów: 65
Wysłane: 24 września 2015 09:41:16 przy kursie: 0,60 zł
A mogli pieluchy dalej produkować (co zresztą chyba nieźle im chyba wychodziło) a nie brać się za handelek.

ChiefMike
Dołączył: 2012-10-10
Wpisów: 575
Wysłane: 24 września 2015 10:43:56 przy kursie: 0,60 zł
Sprzedaż linii produkcyjnych i wejście w Drogerię to był jasny i prosty sygnał spółka zmierza do bankructwa. Zamiana produkcji (fizycznej) na wysokie czynsze i koszty stałe.
Widać jak głupio myślą prezesi i zarząd obłąkanie widać w ich oczach a w mózgu styropian.

Cóż dostali to na co zasłużyli.thumbright

flesz
Dołączył: 2009-12-10
Wpisów: 1 448
Wysłane: 24 września 2015 10:51:00 przy kursie: 0,60 zł
Cytat:
Zamiana produkcji (fizycznej) na wysokie czynsze i koszty stałe.


produkcja ma na ogół większe koszty stałe niż handel...
Edytowany: 24 września 2015 10:51

ChiefMike
Dołączył: 2012-10-10
Wpisów: 575
Wysłane: 24 września 2015 11:41:59 przy kursie: 0,60 zł
Na ogół to nie zawsze... Mylisz się kolego, że produkcja to duże koszty stałe...
Uruchomienie produkcji to spory koszt, ale koszty stałe są dużo niższe niż w handlu.
Dawno nie sprawdzałeś chyba wysokości czynszów w dobrych lokalizacjach bo byś mówił inaczej, dolicz do tego pensje pracowników i zobaczysz ile Ci wyjdzie. Ile ludzi potrzeba do obsługi linii produkcyjnej vs ile osób musisz zatrudnić do jednego sklepu+czynsz. Masz gwarancje, że sklep będzie przynosił Ci zysk ? No właśnie a linia produkcyjna (za pieniądze) zawsze Ci wyprodukuje fizyczny towar możesz zaplanować Biznes, a przy detalu nie masz żadnych gwarancji.

Kiedy ostatnio uruchomiłeś własny projekt ?

logo
Dołączył: 2015-09-24
Wpisów: 2
Wysłane: 24 września 2015 12:19:23 przy kursie: 0,60 zł
Black_SRT napisał(a):
A mogli pieluchy dalej produkować (co zresztą chyba nieźle im chyba wychodziło) a nie brać się za handelek.
Proszę wydzielić w drogeriach przestrzeń dla aptek. w Ontario apteki są jedynie w centrach handlowych i właśnie drogeriach, co oznacza niską cenę leków i ruch w drogeriach...

ChiefMike
Dołączył: 2012-10-10
Wpisów: 575
Wysłane: 24 września 2015 13:43:13 przy kursie: 0,60 zł
Prezes Kerdosu, Kamil Kliniewski, sprzedał na rynku znaczące pakiety akcji swojej spółki. Papiery tanieją w zawrotnym tempie.
wiadomosci.stockwatch.pl/trans...

Kapitan skierował statek na górę lodową teraz opuszcza tonący statek.

Kod:
/mod:podmieniono link na wewnętrzny/
Edytowany: 24 września 2015 13:57

lesgs
lesgs PREMIUM
Dołączył: 2012-07-19
Wpisów: 646
Wysłane: 24 września 2015 14:27:19 przy kursie: 0,60 zł
Jakto to PLAN?

Oczywiście, że był Plan. Otóż. Pojawił się facet z wielkimi planami. Plany podparte były gotówką. Miał firmę. Chciał ją sprzedać i ruszyć po nowe sukcesy. Wnet zlecieli się przeróżni doradcy – konsultanci, prawnicy, spece od emisji, chętni do pośrednictwa w transakcjach kupna i sprzedaży. Bóg wie kto jeszcze. Dlaczego – bo był facet z forsą. Pokazano mu sukces innych (czyli Rossmann), opowiedziano bajki o tym jak inne podobne sieci są źle zarządzana, a taki utalentowany biznesmen jak on z pewnością sobie poradzi. I stało się. Zamiast rozwoju organicznego (vide LPP i CCC), zamiast analizy faktycznych realiów rynkowych, postanowiono o szybkim rozwoju. Innymi słowy – poprzez ucieczkę do przodu. Nikt nie myślał o tym ile lat zajęło budowanie sieci Rossmann i ile pułapek czekało po drodze. Padające małe organizacje były kupowane na lewo i na prawo. W końcu mamy to, co mamy. Może i Prezes nie znał się na tym biznesie, ale umiał ocalić swoje pieniądze (albo przynajmniej część). Fachowcy – sępy rozproszyli się w oczekiwaniu na nowy łup. Czy to nie jest jakiś PLAN. Podobnych było już kilka na GPW.

Teraz może i najsmutniejsze w tym wszystkim. Tego biznesu nikt nie będzie chciał kupić! Może okazać się, że cała sieć zniknie i rynek tego nie zauważy. Większą szansę będą miały pojedyncze sklepy w atrakcyjnych okolicach. Ale – w mojej okolicy był taki dobry sklep gospodarstwa domowego. Świetnie wyposażony, fachowy personel, świetna lokalizacja. Po ponad 30 latach istnienia poddali się. Nie wytrzymali konkurencji Centrum Handlowego ok. kilometr dalej. Na moim ludnym i dużym osiedlu nie ma drugiego takiego sklepu.

Może jakiś komunikat spółki wyjaśni sytuację, ale bardziej spodziewam się treści typu – padliśmy ofiarą zmowy konkurencji, chcieli naszego upadku, to oni są winni!? Typowe w tej sytuacji.
Edytowany: 24 września 2015 14:27

anty_teresa
anty_teresa PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2008-10-24
Wpisów: 9 632
Wysłane: 24 września 2015 22:14:42 przy kursie: 0,60 zł
W odpowiedzi na pytanie jednego z użytkowników, które zostało skasowane już przez moderatora chciałbym powiedzieć, że ocena co dalej zależy od tego, czy udało się Kerdosowi zrolować kredyt na 16 baniek, który miał zapadalność 18 (lub ma 28 - rozbieżność danych w sprawozdaniu) września. Dziwnie to koresponduje ze sprzedażą akcji przez Prezesa...

WatchDog
WatchDog PREMIUM
Grupa: Bus Driver
Dołączył: 2008-07-25
Wpisów: 8 601
Wysłane: 24 września 2015 22:27:18 przy kursie: 0,60 zł
Przejrzałem pobieżnie wątek na parę stron w tył i działy się tutaj np. takie rzeczy - poniższe posty wrzucone z tego samego numeru IP:

Cytat:
jan_malas
Wysłane: 4 listopada 2014 13:17:27 przy kursie: 1,56 zł
Z tego co się orientuję to punkty Rossmana są wyceniane na trochę wyższym poziomie. Ale to inna skala i biorąc poprawkę można się z grubsza zgodzić z taką wyceną Dayli


Cytat:
sluzbowa_nokia
Wysłane: 16 listopada 2014 13:58:49 przy kursie: 1,60 zł
zaskakująco dobre wyniki
poprawia się cashflow operacyjny
widać że inwestycje przynoszą efekt


Cytat:
janek121
Wysłane: 18 listopada 2014 22:20:22 przy kursie: 1,67 zł
Hygienika zmieniła nazwę, teraz nazywa się Kerdos Group
gpwinfostrefa.pl/espi/pl/repor...


Cytat:
jan_malas
Wysłane: 25 listopada 2014 17:20:18 przy kursie: 1,60 zł
kolejny chętny na fabrykę w Lublińsku
biznes.interia.pl/gieldy/news/...


Cytat:
sluzbowa_nokia
Wysłane: 2 grudnia 2014 23:14:22 przy kursie: 1,61 zł
no i fabryka sprzedana...
gpwinfostrefa.pl/espi/pl/repor...


Itd. Ta sama grupa była lub bywa aktywna też na niektórych innych spółkach na podobnej zasadzie.

Użytkownicy przeglądający ten wątek Gość
2 3 4 5 6 7 8 9 10 11

Nie możesz tworzyć nowych wątków.
Nie możesz odpowiadać w wątkach.
Nie możesz usuwać swoich wpisów.
Nie możesz edytować swoich wpisów.
Nie możesz tworzyć ankiet.
Nie możesz głosować w ankietach.

Kanał RSS głównego forum : RSS

Forum wykorzystuje zmodfikowany temat SoClean, autorstwa J. Cargman'a (Tiny Gecko)
Na silniku Yet Another Forum.net wer. 1.9.1.8 (NET v2.0) - 2008-03-29
Copyright © 2003-2008 Yet Another Forum.net. All rights reserved.
Czas generowania strony: 0,259 sek.

AD.bx ad3a
AD.bx ad3b
AD.bx ad3c
AD.bx ad3d