pixelg
MILLENNIUM - Spółki od A do Z - GPW - Forum StockWatch.pl
AD.bx ad0a2
AD.bx ad0b
Witamy Gościa Szukaj | Popularne Wątki | Użytkownicy | Zaloguj | Zarejestruj

12 13 14 15 16 17 18 19

MILLENNIUM [MIL]

AKTUALNY KURS: 5,85 zł (-1,35%) 15-11-2019 17:01
konris
Dołączył: 2009-06-21
Wpisów: 1 225
Wysłane: 15 lipca 2011 12:51:33 przy kursie: 5,30 zł
Kto kupi ósmy pod względem wielkości aktywów polski bank? Lista zainteresowanych przejęciami zdaje się nie zmieniać od czasów wyścigu po BZ WBK i plotek o sprzedaży banku Millennium przez Millennium BCP. Chętni? BNP Paribas, Societe Generale, Deutsche Bank, Nordea, włoska Intesa, a nawet UniCredit – choć kapitał włoski ma chwilowo wystarczająco dużo problemów na domowym froncie. Polskie PKO BP klasycznie nie mówi nie. A skoro PKO Bank Polski, to na liście oczywiście nie może zabraknąć Pekao SA…

www.bankier.pl/wiadomosc/Kredy...


Kod:
[mod:wstawianie linków do analiz bez własnego komentarza jest niedopuszczalne na tym forum; link wraz z cytatem został usuniety]
Edytowany: 15 lipca 2011 21:00

Amphibious
Amphibious PREMIUM
Dołączył: 2009-12-04
Wpisów: 437
Wysłane: 19 sierpnia 2011 13:33:38 przy kursie: 4,10 zł
Jeżeli doniesienia prasowe się sprawdzą to cena za akcję oscylować będzie w granicach 7 zł przy 4 zł za Euro. No ciekawie ciekawie.

biznes.newsweek.pl/bank-millen...
Water=70% Land=30% Its a Divers World !!!

federer
Dołączył: 2011-01-07
Wpisów: 255
Wysłane: 19 sierpnia 2011 13:41:24 przy kursie: 4,10 zł
jesli dojdzie do dalszego pogorszenia nastrojow, to nie dojdzie do sprzedazy, albo kwota o ktorej piszesz bedzie nizsza... na plus trzeba by tu uwzglednic prawdopodobne euro za 4-5 zeta ...suma sumarum, jeszcze chwila i cena bedzie ciekawa
nie ma tego złego, co by na dobre nie wyszło
jeśli lubisz miód, nie powinieneś bać się pszczół


Amphibious
Amphibious PREMIUM
Dołączył: 2009-12-04
Wpisów: 437
Wysłane: 19 sierpnia 2011 15:33:26 przy kursie: 4,10 zł
Właśnie na ten kryzys Milleniu jest dobrym zakupem dla potencjalnego inwestora, Polska ma większy potencjał wzrostu gospodarczego niż zachód gdzie za chwile może być ujemne PKB. Bank osiąga zyski. Na tym tle ujemne stopy procentowe w szwajcarii, 1-2 pocentowa rentownośc obligacji USA czy Niemiec to słabe alternatywy. Ale to takie gdybanie, prawdopodobnie do połowy września będzie już wiadomo wszystko .
Water=70% Land=30% Its a Divers World !!!

lucznik
Dołączył: 2009-07-09
Wpisów: 205
Wysłane: 30 września 2011 09:47:50 przy kursie: 4,60 zł
Proszę o posumowanie wyników półrocznych Millennium
The Dogs of deal.

lucznik
Dołączył: 2009-07-09
Wpisów: 205
Wysłane: 24 maja 2012 15:48:34 przy kursie: 3,67 zł
Witam
proszę o omówienie wyników finansowych Millenium za I kwartał 2012
The Dogs of deal.

tepes
Dołączył: 2011-02-22
Wpisów: 33
Wysłane: 30 maja 2012 17:02:12 przy kursie: 3,33 zł
Co się dzieje? Co może być przyczyną tak ostrego spadku?

sasky
sasky PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2011-11-29
Wpisów: 2 483
Wysłane: 13 lutego 2013 08:14:55 przy kursie: 4,81 zł
Trzy kroki do celu – analiza techniczna Millennium w porannym Wykresie dnia.


kliknij, aby powiększyć


Szczegółowe omówienie sytuacji w serwisie Wiadomości SW:
wiadomosci.stockwatch.pl/trzy-...

sasky
sasky PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2011-11-29
Wpisów: 2 483
Wysłane: 14 maja 2013 08:26:20 przy kursie: 4,98 zł
Do trzech razy sztuka - analiza techniczna Cyfrowy Polsat i Millennium w porannym Wykresie dnia.


kliknij, aby powiększyć


Szczegółowe omówienie sytuacji w serwisie Wiadomości SW:
wiadomosci.stockwatch.pl/do-tr...

sasky
sasky PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2011-11-29
Wpisów: 2 483
Wysłane: 29 lipca 2013 08:23:01 przy kursie: 5,95 zł
Cyfrowy Polsat i Millennium dwa bratanki - analiza techniczna w porannym Wykresie dnia.


kliknij, aby powiększyć


Szczegółowe omówienie sytuacji w serwisie Wiadomości SW:
wiadomosci.stockwatch.pl/cyfrp...


k201244
Dołączył: 2010-05-13
Wpisów: 187
Wysłane: 5 września 2013 09:45:54 przy kursie: 6,16 zł
czy mozna prosic o jakies kreski w porannym wykresie dnia?:)

sasky
sasky PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2011-11-29
Wpisów: 2 483
Wysłane: 4 lutego 2014 07:57:55 przy kursie: 8,67 zł
Kosmiczny krok kursu Millennium - analiza techniczna w porannym Wykresie dnia.


kliknij, aby powiększyć


Szczegółowe omówienie sytuacji w serwisie Wiadomości SW:
wiadomosci.stockwatch.pl/kosmi...

Deogracias
Deogracias PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2012-10-10
Wpisów: 429
Wysłane: 4 marca 2014 14:06:48 przy kursie: 9,14 zł
Omówienie wyników oraz sytuacji finansowej i rynkowej Banku Millennium (dalej MIL) za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2013 roku (opublikowane 28 lutego 2014)

Opublikowane w ostatnim czasie pełne sprawozdanie finansowe pozwala na pogłębioną analizę wyników banku za 4 kwartał 2013, łącznie z negatywnym wpływem niskich stóp procentowych

Analiza finansowa

kliknij, aby powiększyć


Wolumeny kredytów i depozytów w 2013 wzrastały. Tempo wzrostu depozytów w całym roku to +9,3% (rynek 5,3%). Portfel kredytów wzrósł o 3,8% (rynek o 4.1%). Tendencje te należy oceniać pozytywnie z dwóch powodów. Po pierwsze MIL jest w stanie rozwijać się szybciej niż rynek. Po drugie - szybszy wzrost depozytów niż kredytów poprawia sytuację płynnościową banku (wskaźnik L/D)


kliknij, aby powiększyć


Trzeba zwrócić uwagę,że Bank w 2012 przeszedł "na jasną stronę mocy" i zmniejszył współczynnik kredytów do depozytów poniżej 100%. Oznacza to, że MIL, na rynku międzybankowym, przeszedł z pozycji pożyczkobiorcy na pozycję pożyczkodawcy.
Współczynnik L/D poniżej 100% nie zmusza też banku do agresywnej walki na rynku depozytowym, co pozwala na osiąganie korzystnej marży odsetkowej.


kliknij, aby powiększyć


Zwróćmy uwagę, że w wynikach odsetkowych jednak widać negatywne skutki spadku stóp procentowych. Mimo wzrostu depozytów o ponad 9%, wynik na odsetkach wzrósł o 3,5%. Drugi element podstawowy składnik dochodów banku - przychody prowizyjne - również wygląda pozytywnie. W 2013 wzrosły one o prawie 8%. Gorszy wynik MIL miał na pozostałych przychodach (handel instrumentami finansowymi na własny rachunek, aktualizacja wyceny, inne przychody i koszty operacyjne) - w 2013 w tej pozycji wynik spadł o 18%. Spadek ten wynikał mniej więcej po połowie ze spadku wyceny instrumentów finansowych (spadek o 17 mln i wzrostu innych kosztów operacyjnych o 18 mln).
Łącznie, biorąc pod uwagę wszystkie 3 źródła przychodów, wzrosły one w 2013 o 2,7% w stosunku do poprzedniego roku i wyniosły 2006 mln zł.


Koszty działania banku w 2013 spadły o 2,8% w porównaniu do 2012.
Wskaźnik C/I ukształtował się na poziomie 54,3% w całym 2013 - trochę powyżej średniej sektora bankowego (53,3%). MIL notuje tu systematyczną poprawę - rok wcześniej C/I ukształtowało się na poziomie 57,4%.



kliknij, aby powiększyć


Również suma odpisów z tytułu niespłacanych kredytów została utrzymana w ryzach i kształtowała się na poziomie 232 mln, w porównaniu do 238 mln w 2012.

Odpisy od wartości kredytów na przestrzeni ostatnich kwartałów wyglądają stabilnie i oscylują między 0,45 a 0,60%,porównując roczną wysokość odpisów do średniego portfela kredytów. Analogiczna wartość dla całego sektora kształtuje się wyraźnie wyżej – w 2013 roku było to 0,77% (MIL – 0,56%).
Wytłumaczeniem tej wysokiej na tle sektora jakości portfela kredytowego jest jego struktura. MIL posiada bardzo wysoki na tle rynku udział kredytów hipotecznych dla ludności (zwłaszcza w CHF), a te mają najwyższe współczynniki jakości.

Wszystkie te drobne (rzędu 2-3%) poprawy w obszarze przychodów, kosztów i odpisów składają się na zwiększenie wyniku brutto o 14% w stosunku do 2012. Wynik netto rośnie w stosunku do 2012 o 13,5% i wynosi 535 mln - rekord w historii MIL.

Sprawozdanie z całkowitych dochodów za 2013 nie kryje negatywnych niespodzianek. Znajdziemy tam jedynie wzrost wyceny papierów wartościowych o 3 mln zł - przy tej skali działania wpływ na wartość księgową jest pomijalny.

Należy pamiętać, że w przypadku MIL istotnym obciążeniem dla wyniku jest portfel kredytów mieszkaniowych w CHF (wartość 18,1 mld na koniec 2013 - 42 % całego wolumenu po stronie kredytów). Problemem nie jest spłacalność tych kredytów (ta jest bardzo dobra), ale wysokie koszty zabezpieczenia pozycji banku przed wahaniami kursowymi CHF.
Mamy w przypadku MIL około 5,3 mld CHF po stronie aktywów i banku i praktycznie brak pozycji w CHF po stronie pasywów. Bez zabezpieczenia pozycji walutowej każde 10 groszy zmiany kursu CHFPLN powodowałoby zysk/stratę MIL na poziomie 535 mln. MIL się oczywiście przed tym zabezpiecza, ale z uwagi na fakt, że w takiej sytuacji jest wiele innych banków - jest to odpowiednio kosztowne.

Rentowność kapitału własnego w 2013 wyniosła 11,11%. Jest to trochę powyżej średniej sektora (10,20%), ale wyraźnie mniej niż liderzy rynku. Trzeba pamiętać jednak, że bank podczas kryzysu 2008/2009 było mocno niedokapitalizowany i rosnące zyski w ostatnich latach pozostają w spółce, zwiększając bazę dla liczenia ROE. Oczywiście dzięki temu współczynniki wypłacalności systematycznie rosną.

Podsumowanie

Najważniejszym, można nawet powiedzieć, że epokowym, wydarzeniem w 4 kwartale 2013 była rezygnacja Bogusława Kotta ze stanowiska prezesa banku. Pozostawał on na tym stanowisku od czasu założenia MIL w 1989 - zdecydowanie najdłużej ze wszystkich aktualnie urzędujących prezesów banków. Prezes Kott nie żegna się bankiem definitywnie - objął stanowisko przewodniczącego rady nadzorczej i szefa komitetu strategii.

Przechodząc do wyników finansowych - 4 kwartał 2013 i cały poprzedni rok należy ocenić pozytywnie. Bank pracuje nad wynikami i poprawą struktury bilansu. Postępujące ożywienie gospodarcze daje nadzieję na dalszy wzrost zysków MIL i całego sektora bankowego.

Należy jednak pamiętać o czynnikach ryzyka dla całej branży bankowej w 2014 roku:
- obniżka opłat związanych z interchange
- niskie stopy procentowe, co będzie ograniczać marżę na depozytach

Podstawowe wskaźniki giełdowe dla MIL kształtują się na następujących poziomach zbliżonych do średnich sektora - C/Z wynosi 20,58 w porównaniu do średniej dla sektora bankowego 21,12, a C/WK wynosi 2,06 w porównaniu do średniej dla sektora bankowego 1,68. Jak widać z tej prostej próby wyceny względnej - rynek nie zakłada, że MIL będzie osiągał wyróżniające się wyniki na tle rynku.



>> Wyceny automatyczne są tutaj
>> Więcej analiz najnowszych raportów finansowych jest tutaj


Powyższa treść przez 60 dni była zarezerwowana tylko dla osób posiadających abonament.
Nowy wpis >>> Niezbędnik PPK - wszystko co trzeba wiedzieć o Pracowniczych Planach Kapitałowych
Zapraszam na bloga - https://dariuszgrupa.pl
https://twitter.com/DarekGrupa

Poproś analityków Stockwatch o analizę fundamentalną wybranej spółki >>> Przycisk w profilu spółki
Edytowany: 4 marca 2014 21:06

sasky
sasky PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2011-11-29
Wpisów: 2 483
Wysłane: 24 marca 2014 08:28:47 przy kursie: 8,97 zł
Referendum blisko podsumowania – analiza techniczna Millennium w porannym Wykresie dnia.


kliknij, aby powiększyć


Szczegółowe omówienie sytuacji w serwisie Wiadomości SW:
wiadomosci.stockwatch.pl/refer...

k201244
Dołączył: 2010-05-13
Wpisów: 187
Wysłane: 16 maja 2014 11:30:54 przy kursie: 7,75 zł
Witam, czy można prosić o jakieś aktualne kreski?

Deogracias
Deogracias PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2012-10-10
Wpisów: 429
Wysłane: 4 listopada 2014 23:37:28 przy kursie: 8,13 zł
Omówienie wyników oraz sytuacji finansowej i rynkowej Grupy Kapitałowej MILLENNIUM S.A. (dalej MILLENNIUM) za okres od 1 lipca do 30 września 2014 roku (sprawozdanie kwartalne)

Bankowi MILLENNIUM pod względem skali działania daleko do gigantów polskiej bankowości (PKO BP, PEKAO, BZ WBK), ale jego akcjonariusze nie mają powodów do kompleksów. Akcje MILLENNIUM wzrosły od początku roku do końca paździenika wzrosły o 18,9%, przebijając zarówno stopę zwrotu dla sektora branżowego (WIG-Banki +1,6%) oraz swoich największych komkurentów (odpowiednio -3,2%, +3,5%, +1,2%). Analiza ostatniego sprawozdania pozwala na zweryfikowanie, na ile podobnego potencjału wzrostu można oczekiwać w kolejnych kwartałach.


Analiza sprawozdania finansowego


kliknij, aby powiększyć


Analizę sytuacji banku MILLENNIUM rozpoczniemy od porównania wielkości depozytów i kredytów. Jak widać na powyższym wykresie - obydwie te wartości od systematycznie rosną, co dobrze świadczy o rozwoju biznesu. Bank 2 lata temu sprowadził wskaźnik kredytów i depozytów do poziomu poniżej 100% i utrzymuje go w optymalnym przedziale 90-95%. Pozwala to zarówno na rozwój akcji kredytowej, jak i na spokojne zarabianie na marży depozytowej od zgromadzonych środków.

Taka sytuacja powoduje, że MILLENNIUM nie jest zbyt aktywnym graczem na rynku depozytów - nie oferuje atrakcyjnego oprocentowania, przyciągającego uwagę mediów, blogerów i tzw. wyjadaczy wisienek, tylko w ciszy zarabia na bazie już zgromadzonych środków klientów.


kliknij, aby powiększyć


Powyższy wykres prezentuje porównanie dynamiki kredytów i depozytów do rynku pokazuje, że depozyty MIL szybciej niż rynek (bank 24,2% licząc od początku 2012, rynek 14,0%). Z kolei portfel kredytów rośnie nieco wolniej niż rynek (odpowiednio 6,1% MIL, a rynek 15,2%).


kliknij, aby powiększyć


Stabilność sytuacji rynkowej banku pozwala na sukcesywne generowanie dochodów i zysków, co widać na powyższym wykresie. MILLENNIUM skutecznie kontroluje poziom kosztów - rosną one zdecydowanie wolniej niż przychody. Wzrost kosztów w 3 pierwszych tegorocznych kwartałach wyniósł jedynie 2,0% w porównaniu do 2013 roku. W przypadku marży odsetkowej ten wzrost wyniósł 20,1%, w przypadku dochodów prowizyjnych 6,4%.

Pozostała działalność MILLENNIUM notuje stabilne wyniki. Najważniejszymi jej elementami są wymiana walut oraz zmiana wartości instrumentów finansowych wycenianych do wartości godziwej przez rachunek zysków i strat (przeznaczone do obrotu - held for trading).

Czerwona linia, pokazująca wskaźnik kosztów do dochodów systematycznie spada. W ostatnich 2 kwartałach wartość tego wskaźnika wynosiła około 49%, co jest wartością zbliżoną do średniej sektora.

Wszystkie te zjawiska złożyły się na łączny wzrost zysku przed opodatkowaniem na poziomie 29% (3 kwartały 2014 versus pierwsze 3 kwartały 2013) i 25,6% na poziomie zysku netto.

Przepływy finansowe banków rządzą się innymi prawami niż w innych branżach. Dla odmiany, tu akumulowanie gotówki świadczy raczej o niefektywności działania niż o powodzeniu biznesu. Dlatego warto pochwalić MILLENNIUM za zmniejszenie stanów gotówki z ponad 3 mld zł (koniec 2013) do 1,7 na koniec 2014Q3. Uwolnione środki mogą pracować, zwiększając jego dochody z kredytów, czy z zakupionych obligacji.

Jakość portfela kredytowego MILLENNIUM jest bardzo wysoka, powyżej średniej sektora bankowego. Nie widać w najbliższej przyszłości zagrożeń makroekonomicznych, które by groziły radykalnym wzrostem odpisów z tytułu niespłacanych kredytów.
Poziom odpisów jest stabilny i od dłuższego czasu waha się w granicach 50-70 mln zł kwartalnie. W ostatnim kwartale było to

Podsumowanie

Akcjonariusz MILLENINIUM mogą być zadowoleni z wyników ostatniego okresu - wzrost zysku netto o 25% w porównaniu do 3 kwartału 2013 to bardzo dobry wynik. Również łączny wynik za 3 kwartały jest bardzo dobry - zysk wzrósł o 25,6% w porównaniu do 2013 roku,przewyższając dynamikę wypracowanego zysku (+10,3%) na poziomie całego sektora. Głównymi czynnikami wzrostu zysków banku jest rosnąca marża odsetkowa oraz dyscyplina kosztowa.

>> Porównanie na tle sektora bankowego

W kolejnych okresach na wyniki MILLENNIUM i całego sektora bankowego może negatywnie wpływać październikowa obniżka stóp procentowych. Z jednej strony występuje zjawisko kompresji marży - niska stopa rynkowa obniża zarobek banku na depozytach (szczególnie tych nieoprocentowanych). Większość kredytów jest indeksowana do stopy WIBOR, więc zmiana stóp nie powinna mieć wpływu na zarobki banku. Negatywnie na dochodach odsetkowych na pewno się odbije ograniczenie maksymalnego oprocentowania kredytów dla ludności do 12% (czterokrotność stopy lombardowej NBP, która została obniżona z 4 do 3% we wrześniu). Tego rzędu oprocentowanie dla kredytów gotówkowych i zadłużenia na kartach kredytowych jest wyraźnie niższe niż pobierane do tej pory przez banki.

Kolejnym czynnikiem bijącym w dochody banku jest ustawowa obniżka opłaty interchange, pobieranej przez banki od wartości transakcji rozliczanych kartami płatniczymi. Jak na razie dochody MILLENNIUM z kart spadły z 52 mln zł przed rokiem do 39 mln zł w ostatnim kwartale. Bank jak na razie był w stanie pokryć tą stratę innymi prowizjami i dochody prowizyjne utrzymały się na podobnym poziomie (+1,3% rok do roku).

MILLENNIUM jest uwikłane w spór sądowy z urzędem skarbowym na kwotę około 60 mln zł z tytułu błędnych rozliczeń podatkowych. Jak na razie ta kwota nie obciążyła rachunku wyników, więc w przypadku negatywnego rozstrzygnięcia sprawy odbije się na raportowanym zysku.

Dużo bardziej medialnym sporem, w którym uczestniczy bank jest pozew zbiorowy dotyczący zasad indeksacji kredytów hipotecznych we frankach. Wartość sporu to około 45 mln zł, a uczestniczy w nim 2300 kredytobiorców. Na pewno nie można oczekiwać szybkiego rozstrzygnięcia tej sprawy. Będzie ona z uwagą śledzona przez cały rynek finansowy i licznych kredytobiorców.

Strategiczny właściciel MILLENNIUM, portugalska grupa BCP, zakończył przeprowadzane w strefie EURO stress-testy z wynikiem negatywnym. Według BCP, nie ma jednak ryzyka konieczności sprzedaży aktywów i dokapitalizowania portugalskiego banku. Sam bank MILLENNIUM zdał stress testy przeprowadzone przez nasz rodzimy KNF bez problemu (jak praktycznie cała polska branża bankowa).

Wycena MILLENNIUM jest zbliżona do średniej rynkowej (C/Z 15,5 w porównaniu do średniej sektora bankowego na poziomie 16,1). Warto zwrócić uwagę, że spadek tego wskaźnika w ciągu roku z 18,0 do bieżącego poziomu wynikał raczej ze wzrostu zysków banku (+23% rok do roku) , niż ze wzrostu kursu akcji.

Na pewno na uwagę zasługuje dynamika wzrostu zysków w ostatnich kwartałach. Z uwagi na warunki rynkowe (niskie stopy) dalszy wzrost zysków banku stoi pod dużym znakiem zapytania.


>> Wyceny automatyczne są tutaj
>> Więcej analiz najnowszych raportów finansowych jest tutaj




Powyższa treść przez 60 dni była zarezerwowana tylko dla osób posiadających abonament.
Nowy wpis >>> Niezbędnik PPK - wszystko co trzeba wiedzieć o Pracowniczych Planach Kapitałowych
Zapraszam na bloga - https://dariuszgrupa.pl
https://twitter.com/DarekGrupa

Poproś analityków Stockwatch o analizę fundamentalną wybranej spółki >>> Przycisk w profilu spółki

sasky
sasky PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2011-11-29
Wpisów: 2 483
Wysłane: 27 stycznia 2015 08:35:35 przy kursie: 7,00 zł
Cios Franka Kimono – analiza techniczna Millennium w porannym Wykresie dnia.


kliknij, aby powiększyć


Szczegółowe omówienie sytuacji w serwisie Wiadomości SW:
wiadomosci.stockwatch.pl/cios-...

pplk
Dołączył: 2009-01-10
Wpisów: 107
Wysłane: 27 marca 2015 07:56:18 przy kursie: 6,70 zł
Trzeba przeznac, ze popyt był spory. Bardzo szybko zamknęli księgo na 1,24 mld PLN. Myslalem, ze to potrwa 2-3 dni.

jaskol
Dołączył: 2009-11-06
Wpisów: 121
Wysłane: 1 kwietnia 2015 14:54:37 przy kursie: 6,64 zł
Sytuacja jest dziwna, z jednej strony szybko znaleźli się chętni na kupno akcji po 6,65.
Podobno był popyt na akcje warte ponad 2 mld PLN.

Z drugiej strony przez ostatnie dni ktoś wyprzedaje sporo akcji trochę poniżej tej ceny.
Jak oceniacie taką sytuację?

sasky
sasky PREMIUM
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2011-11-29
Wpisów: 2 483
Wysłane: 28 stycznia 2016 07:40:25 przy kursie: 4,85 zł
Kołysanka w wykonaniu franka – analiza techniczna Millennium w porannym Wykresie dnia.



kliknij, aby powiększyć


Szczegółowe omówienie sytuacji w serwisie Wiadomości SW:
wiadomosci.stockwatch.pl/kolys...

Użytkownicy przeglądający ten wątek Gość
12 13 14 15 16 17 18 19

Nie możesz tworzyć nowych wątków.
Nie możesz odpowiadać w wątkach.
Nie możesz usuwać swoich wpisów.
Nie możesz edytować swoich wpisów.
Nie możesz tworzyć ankiet.
Nie możesz głosować w ankietach.

Kanał RSS głównego forum : RSS

Forum wykorzystuje zmodfikowany temat SoClean, autorstwa J. Cargman'a (Tiny Gecko)
Na silniku Yet Another Forum.net wer. 1.9.1.8 (NET v2.0) - 2008-03-29
Copyright © 2003-2008 Yet Another Forum.net. All rights reserved.
Czas generowania strony: 1,231 sek.

AD.bx ad3a
Logowanie

Zaloguj
Zapamiętaj | Rejestruj | Aktywuj | Odzyskaj hasło
AD.bx ad3b
AD.bx ad3c
AD.bx ad3d