Sławomir Jędrzejczyk w wywiadzie udzielonym agencji Newseria potwierdził zamiar przeprowadzenia emisji obligacji skierowanej do inwestorów indywidualnych. Na rynek Catalyst w ramach emisji publicznej mogą trafić obligacje wartości od 100 do 200 mln zł. Na szczegóły operacji trzeba jeszcze poczekać, spółka jest dopiero na wstępnym etapie projektu.
– Planujemy poziom emisji rzędu 100-200 mln zł. Jeszcze uzgadniamy szczegóły. Potrzebujemy przygotować prospekt emisyjny. Potrwa to jeszcze kilka miesięcy. Nie chcę w tej chwili deklarować szczegółów tej emisji. – mówi w rozmowie z agencją Newseria wiceprezes zarządu ds. finansowych.
Według wiceprezesa, głównym źródłem finansowania Orlenu są obecnie kredyty bankowe (90 proc.), dlatego paliwowa grupa zamierza skorzystać z potencjału wśród inwestorów indywidualnych. Dotychczas spółka wyemitowała obligacje o łącznej wartości nominalnej 1 mld zł skierowane do korporacji – ich nabywcami były głównie TFI i OFE. >> Na Catalyst debiutują obligacje PKN Orlen, ale nie dla indywidualnych.
– Ja myślę, że jest ogromna grupa ludzi, która przetrzymuje środki w bankach, w postaci depozytów, którzy szukają nowych możliwości inwestowania. Planujemy w ciągu kilku miesięcy taką emisję o mniejszym nominale, co pozwoli również osobom fizycznym takie obligacje nabywać. – dodaje Sławomir Jędrzejczyk.
>> Na temat obligacji piszemy przekrojowo i regularnie. >> Wszystkie kluczowe informacje na temat papierów dłużnych znajdziesz w dedykowanym serwisie przygotowanym przez StockWatch.pl
We wtorek agencja Moody’s zajmująca się oceną wiarygodności kredytowej, podtrzymała rating Orlenu na poziomie Ba1 i jednocześnie zmieniła perspektywę ratingu na pozytywną ze stabilnej. Natomiast bazowa ocena kredytowa (BCA) spółki została podniesiona do ba2 z ba3. Ocena agencji wskazuje na poziom ryzyka związanego z inwestycją w papiery dłużne spółki.
– Agencja poinformowała, że podjęte przez nią kroki odzwierciedlają trwałe ożywienie w wynikach operacyjnych i wskaźnikach finansowych PKN Orlen w perspektywie ostatnich 18 miesięcy, pomimo trudnych warunków prowadzenia działalności w europejskim sektorze downstream. Moody’s zwrócił również uwagę na fakt, że zakończenie refinansowania głównych linii kredytu odnawialnego koncernu i sprzedaż 24,39 proc. udziałów w Polkomtelu za 3,7 mld zł w 2011 roku, pomogły wzmocnić elastyczność finansową grupy i poprawić jej wskaźniki kredytowe. – czytamy w komunikacie PAP.
>> Szukasz informacji na temat poszczególnych obligacji, a może chcesz się wymienić doświadczeniem z pozostałymi inwestorami? >> Wszytko i jeszcze więcej znajdziesz tutaj. Odwiedź forum obligacji w portalu StckWatch.pl
Sytuację finansową paliwowej grupy śledzi analityk portalu StockWatch.pl, który w kwartalnych omówieniach wskazuje na pojawiające się trendy.
– Drugi kwartał nie był udany dla spółki, ale słabego wyniku należało się spodziewać, ponieważ w trakcie drugiego kwartału cena ropy naftowej konsekwentnie spadała na światowych rynkach. O ile poziom ceny nie ma wpływu na wyniki (przy założeniu stałego popytu), to trend cenowy ma istotne znaczenie. (…) Sytuacja finansowa grupy jest na pozór bezpieczna. Kapitał obrotowy jest mocno dodatni. Bieżący wskaźnik płynności wynosi ponad 1,6, a zadłużenie jest długoterminowe. Problem w tym, że działalność spółki jest regulowana. – ocenia Paweł Bieniek w omówieniu wyników za II kwartał.
Tymczasem na giełdzie akcje PKN Orlen radzą sobie bardzo dobrze. Od początku czerwca systematycznie zdobywają coraz wyższe poziomy. Od tego czasu wykonały skok z 32 zł w okolice 45 zł. Na środowej sesji walory paliwowej grupy nieznacznie zyskują.
>> W serwisie znajdziesz aktualne dane finansowe spółki. >> Zobacz obraz fundamentalny Orlenu po wynikach w serwisie StockWatch.pl
