PCC Rokita rusza z kolejną ofertą w ramach IV programu emisji obligacji. Zapisy potrwają do 15 listopada, a w puli jest 250 tys. papierów serii DD. Cena nominalna to 100 zł za sztukę. Oprocentowanie jest stałe i wynosi 5 proc., z siedmioletnim terminem wykupu i odsetkami wypłacanymi kwartalnie. Obligacje serii DD nie są zabezpieczone. >> Zobacz prospekt emisyjny
Zapisy będą przyjmowane w biurach DM BDM, BM Alior Banku i DM mBanku oraz przez Internet. Inwestor może złożyć zapis na co najmniej jedną obligację. Ich przydział nastąpi 17 listopada. Papiery dłużne nowej serii mają być wprowadzone na Catalyst. W tym roku PCC Rokita z sukcesem uplasowała obligacje serii DA, DB i DC, dzięki czemu pozyskała 70 mln zł.
– PCC Rokita swój rozwój finansuje przy znacznym udziale kapitału obcego. Na Catalyst jest obecnie notowanych 7 serii obligacji z wykupami przypadającymi na lata 2017-2022. Papiery dłużne cieszą się u inwestorów sporym powodzeniem, a sama spółka mając zaufanie może dość tanio pozyskiwać kapitał na inwestycje. – komentuje Paweł Bieniek, analityk StockWatch.pl.
Zobacz ostateczne warunki emisji obligacji serii DD.
Spółka jest świeżo po publikacji wyników za III kwartał 2016 r. W tym okresie zysk netto grupy wzrósł o 18 proc. do 30,5 mln zł. EBIT powiększył się o ponad 14 proc. do 32,7 mln zł. Na poziomie zysku brutto na sprzedaży dynamika sięgnęła około 2 proc., co przełożyło się na uzyskanie 62,3 mln zł. Marża na tym poziomie wzrosła z 21,9 proc. do 23,5 proc. Spadły jednak przychody – o 4,5 proc. do 265,4 mln zł. Narastająco po trzech pierwszych kwartałach wzrost zysków jest skokowy. EBIT zwiększył się o 91 proc. do 109,9 mln zł, a zysk netto o ponad 112 proc. do 95,8 mln zł. Motorem napędowym wyników była większa sprzedaż alkaliów, a w mniejszym stopniu chloru i produktów chloropochodnych. Wzrost wolumenu produkcji to zasługa wdrożenia nowych technologii. Kluczowa w tym zakresie okazała się instalacja elektrolizy, która w maju 2016 r. umożliwiła historycznie największą produkcję i sprzedaż ługu sodowego. Pomogły też niższe ceny surowców. >> W serwisie dostępna jest już analiza sprawozdania za III kw. z uwzględnieniem zdolności do obsługi zadłużenia
Na koniec września stan środków pieniężnych grupy wynosił 36,6 mln zł wobec 83,1 mln zł z końca 2015 r. Należy jednak pamiętać, że spółka wypłacała dywidendę w wysokości prawie 89 mln zł. Zobowiązania razem wzrosły nieznacznie do 691,8 mln zł. Głównymi pozycjami zobowiązań, zarówno długo jak i krótkoterminowych były zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek i emisji obligacji w wysokości 406 mln zł. W minionych trzech kwartałach grupa zdołała poprawić cash flow operacyjny o 146 proc. do poziomu 119,5 mln zł.
