Fot. spółka
Smyk szykuje IPO i debiut na GPW w Warszawie
Smyk Holding SA ogłosił zamiar przeprowadzenia pierwszej publicznej oferty akcji obejmującej emisję nowych walorów oraz sprzedaż części istniejących. Spółka planuje ubiegać się o dopuszczenie i wprowadzenie akcji do obrotu na rynku regulowanym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie.
– Marka Smyk od lat cieszy się zaufaniem i bardzo wysoką rozpoznawalnością wśród polskich klientów, którzy doceniają dostęp do niezrównanej na rynku oferty produktów dla dzieci – w różnych kategoriach, przedziałach cenowych i dla różnych grup wiekowych – dostępną pod jednym dachem. Grupa Smyk utrzymuje pozycję lidera na krajowym rynku, z wyróżniającą go ofertą sprzedaży w modelu omnichannel, wysoką lojalnością klientów oraz stabilnie rosnącymi przychodami i rentownością. Nasz sprawdzony w Polsce model działalności z sukcesem wdrożyliśmy w Rumunii i rozszerzamy go na inne rynki regionu. Tylko w latach 2025-2026 zamierzamy otworzyć łącznie ponad 35 nowych sklepów w Polsce, Rumunii, Czechach, Słowacji i Bułgarii. Naszym celem jest osiągnięcie pozycji wiodącego sprzedawcy detalicznego w modelu omnichannel w Europie Środkowo-Wschodniej. Wierzymy, że to dobry moment, aby zaprosić do grona naszych akcjonariuszy nowych inwestorów i zadebiutować na GPW w Warszawie. Planowana pierwsza publiczna oferta akcji obejmie zarówno emisję nowych akcji, jak i sprzedaż części istniejących akcji. Wpływy z emisji nowych akcji zamierzamy przeznaczyć na wzmocnienie profilu finansowego spółki oraz na finansowanie dalszego rozwoju Grupy Smyk – mówi Michał Grom, prezes zarządu Smyk.
Parametry i struktura oferty
Oferta będzie obejmować nowe akcje emitowane przez spółkę oraz sprzedaż części istniejących akcji przez AMC V Gandalf SA, jedynego akcjonariusza spółki. Po transakcji akcjonariusz sprzedający pozostanie większościowym akcjonariuszem, a Michał Grom planuje utrzymać pośrednio kontrolny pakiet w dającej się przewidzieć przyszłości. Smyk oraz akcjonariusz sprzedający zobowiążą się do lock-upu na 360 dni od pierwszego notowania, z typowymi wyłączeniami. Dodatkowo akcjonariusz sprzedający nie będzie zbywał akcji uprzywilejowanych co do głosu, z których korzyści ekonomiczne przysługują Michałowi Gromowi, do upływu czterech lat od debiutu lub do sprzedaży pozostałych akcji nieuprzywilejowanych – w zależności od tego, co nastąpi wcześniej.
Spółka oczekuje, że wpływy brutto z emisji nowych akcji wyniosą ok. 150 mln zł. Środki mają zasilić wzmocnienie pozycji finansowej poprzez częściową spłatę zadłużenia bankowego oraz finansowanie dalszego rozwoju. Zarząd przewiduje, że spłata długu obniży wskaźnik Zadłużenie netto / Skorygowana EBITDA (bez pozycji jednorazowych) do 1,6x oraz zmniejszy koszty finansowe grupy.
Oferta będzie skierowana do inwestorów indywidualnych i instytucjonalnych w Polsce, wybranych międzynarodowych inwestorów instytucjonalnych zgodnie z Regulation S oraz do kwalifikowanych nabywców instytucjonalnych w USA zgodnie z Rule 144A. Szczegóły znajdą się w prospekcie po jego zatwierdzeniu przez KNF. Inwestorom indywidualnym ma przypaść 10–15 proc. ostatecznej liczby akcji oferowanych, a ostateczna liczba i cena zostaną ustalone po budowie księgi popytu.
Globalnymi współkoordynatorami i współprowadzącymi księgę popytu będą Barclays Bank Ireland PLC, Pekao Investment Banking SA oraz UniCredit Bank GmbH (oddział w Mediolanie). Bank Polska Kasa Opieki SA – Biuro Maklerskie Pekao będzie współprowadzącym księgę popytu oraz firmą inwestycyjną pośredniczącą w ofercie publicznej.
Grupa Smyk podaje, że jest liderem rynku produktów dla dzieci w Polsce, ciesząc się zaufaniem szerokiego grona klientów, wysoką rozpoznawalnością marki utrzymywaną przez lata oraz bogatym doświadczeniem. Według raportu opracowanego przez firmę doradztwa strategicznego OC&C, Grupa Smyk w 2024 roku posiadała 14,3% udział w głównym rynku docelowym, obejmującym modę dziecięcą, zabawki i gry oraz sprzęt i akcesoria dla dzieci.
