Zmiany na wakacyjnej liście top picks DM BOŚ
– Skład naszego portfela w nadchodzącym miesiącu podlega umiarkowanym zmianom. W szczególności na listę długich pozycji wprowadzamy Unimot, a wycofujemy Asseco SEE, Grodno i Budimex (przypominamy, że w ubiegłym miesiącu nastąpiła wymiana akcji Lotosu na akcje PKN Orlen) – czytamy w sierpniowym raporcie DM BOŚ.
Unimot ma za sobą imponujący wakacyjny rajd. Jeszcze na początku lipca za jedną akcję trzeba było zapłacić nieco ponad 50 zł. W bieżącym tygodniu kurs przekraczał momentami poziom 76 zł. Analitycy DM BOŚ zwracają uwagę, że spółka przejęła część aktywów Lotosu na korzystnych warunkach. Mowa o Lotos Terminale, które trafiły do grupy przy okazji połączenia Orlenu z Lotosem. Sam Unimot szacuje, że dzięki tej akwizycji osiągnie 30 mln zł dodatkowej EBITDA skorygowanej w okresie od lipca 2022 do lipca 2024 r.
Kliknij, aby powiększyć
Oprócz Unimotu na liście top picks na najbliższy miesiąc znalazły się jeszcze: AB, Action, Asbis, Asseco Poland, Arctic Paper, Big Cheese Studio, Bogdanka, Eurocash, InterCars, LiveChat, LPP, LSI Software, Mirbud, Neuca, Orange PL, PCC Rokita, PKN Orlen, PlayWay, Selvita, VRG i Votum.
Z listy top picks wypadły akcje Asseco SEE, Grodna i Budimeksu. Tu powody są różne. W wypadku pierwszej spółki pretekstem był wzrost kursu akcji z okolic 40 zł do ponad 49 zł w ciągu zaledwie miesiąca. Dodatkowo eksperci obniżyli krótkoterminową rekomendację relatywną (do rynku) dla akcji Asseco SEE z przeważaj do neutralnie. O rezygnacji z Grodna przesądziła wysoko zawieszona poprzeczka w postaci przychodów z okresu bazowego, a w Budimeksie – ryzyko braku środków z KPO.
Stopy zwrotu Asseco SEE, Grodna i Budimeksu za 6 miesięcy.
Z listy krótkich pozycji analitycy wycofali Sanok, ze względu na oczekiwaną poprawę perspektyw wyników spółki za II-III br. Ich zdaniem, gorzej od rynku wciąż mogą zachowywać się BAH, CD Projekt i Mercator.
Raport miesięczny DM BOŚ powstał 16 sierpnia 2022 r. Wymagany prawem disclaimer jest do pobrania TUTAJ
