Haitong Bank nadal radzi kupno akcji Stalproduktu. Biuro w najnowszym raporcie podniosło cenę docelową z 368,10 zł do 515,80 zł. Piątkowy kurs odniesienia to 404,50 zł.
Zwyżce wyceny towarzyszyło podniesienie prognoz zysku operacyjnego na lata 2016/17 odpowiednio o 73 proc. i 63 proc. Analitycy uzasadniają to wysoką rentownością w segmencie profili stalowych w pierwszym półroczu 2016 roku oraz wyższymi prognozami ceny cynku (nominowanej w PLN) na lata 2016/17 odpowiednio o 9 i 7 proc. Biuro spodziewa się dobrych wyników w tym roku i powtórki scenariusza w 2017 r., głównie za sprawą segmentu cynku. Prognozuje zysk operacyjny na poziomie odpowiednio 378 mln zł i 367 mln zł. Jednocześnie założono, że spółka utrzyma bilans w dobrej kondycji, z pozycją gotówkową netto w wysokości 59 mln zł na koniec 2016.
Stalprodukt popisał wysoką dynamiką zysków w II kwartale i całym I półroczu 2016 r. W efekcie pierwszą cześć roku spółka zamknęła wzrostem zysku EBIT o 47 proc. do 217 mln zł i zysk netto o 75 proc. do 189 mln zł.
– Po bardzo dobrych wynikach w II kwartale 2016 roku, także w kolejnym kwartale spodziewam się silnych odczytów. Spółce pomagają wysokie ceny cynku. Kolejnego dobrego, choć już nie tak rewelacyjnego jak w 2Q, kwartału oczekiwałbym także w segmencie profili. Natomiast w segmencie blach transformatorowych możliwy jest spadek. Jednak zsumowane wyniki wszystkich segmentów nadal powinny być nadal mocne. – mówił na łamach StockWatch.pl Maciej Bobrowski, dyrektor działu analiz DM BDM.
W tym roku akcje spółki zyskały na wartości 36 proc. Jednak po wdrapaniu się na tegoroczne szczyty z początkiem sierpnia, później kurs przeszedł w trend bocznych.
